Ana SayfaHisse Öneri ListesiHaziran ayı hisse önerileri ve strateji raporu---

Haziran ayı hisse önerileri ve strateji raporu

13 / 16

28 Mayıs 2015 - 11:30 www.borsagundem.com

Akbank için yüzde 14,0 sermaye maliyetine göre hesapladığımız
hedef fiyatımız 9,65 TL olup hisse için AL önerimizi koruyoruz.
Akbank 2015 tahmini 1,2 F/DD ve yüzde 13,2 sermaye getirisi ile
rakiplerine göre yüzde 10 iskontoludur. Ayrıca, 2015 tahmini 9,4 F/
K oranı ile işlem gören hisse rakiplerine göre yüzde 16 primlidir.
Takipteki krediler için rakip ortalamasının üzerinde yüzde 94 oranında
karşılık ayıran Akbank'ın sermaye getirisi eğer bu oran rakiplerin
ortalaması düzeyinde olsaydı 1 puan yüksek olabilirdi. Uzun
vadeli sermaye getirisinin yüzde 18 seviyesinde korunacağını beklediğimiz
Akbank'ın mevcut durumda değerlemesinin rakiplerine
göre cazip olmadığını düşünmekteyiz. 2015 yılında Akbank'ın net
karının yıldan yıla yüzde 10 artacağını 2016 yılında ise yüzde 17
büyüme göstereceğini beklemekteyiz. Bu açıdan, Akbank takip
ettiğimiz bankalar içerisinde karlılık ivmesi yüksek olan bankalardan
biridir. Aktif-pasif vade farkı rakiplerinin altında olan Akbank
yükselen faiz ortamında rakiplerine göre daha avantajlı gözükmektedir.
2015 yılında bankanın net faiz marjının yüzde 3,8 seviyesinde
oluşacağını, yani 2014 yılına göre 11 baz puan düşeceğini düşünmekteyiz.
Akbank 200 milyon TL serbest karşılık ve yüksek sermaye
yeterlilik oranı ile 2015'in potansiyel risklerine karşı rakiplerine
göre daha korunaklıdır. 2015 yılı içinde bankanın karşılık oranının
yüzde 94 seviyesinde korunacağını bekliyoruz. Akbank'ın 2015 yılı
içinde TL menkul kıymetlerini azaltacağını ve getirisi yüksek yabancı
para menkul alacağını düşünmekteyiz.

ETİKETLER :

BU HABERLER DE İLGİNİZİ ÇEKEBİLİR

Neden Yükseldi ? Tümünü Göster: >ALVES: Sözleşme etkisi; >NETAS: Dolar bazında yüzde 21 büyüme; >JANTS: Bedelsiz hamlesi; >SAHOL: JPMorgan hedef fiyatını yükseltti; >SARKY: Geri alım kararı

Neden Düştü ? Tümünü Göster: >SAMAT: Tedbir kararı; >PEGYO: 6 kişiye işlem yasağı; >SASA: Hisse satışı; >FENER, GSRAY, BJKAS, TSPOR: ‘Yumruk’ düşüşü; >PEGYO: 4 isme işlem yasağı

ARACI KURUM RAPORLARI: 09:33Küresel piyasalarda gözler ABD'nin enflasyon verilerinde; 08:36ÜFE verileri “sıcak” yerine “karışık”; 08:08Borsada yatay başlangıç bekleniyor; 08:45Borsada yatay başlangıç bekleniyor; 08:33Yatırımcılar önce havanın nasıl olduğuna bakmalı; Tümünü Göster

HİSSE ÖNERİLERİ: 09:5212 göstergesi "al" veren hisseler (15.05.2024); 10:18Kurumların günlük hisse önerileri (14.05.2024); 08:5112 göstergesi "al" veren hisseler (14.05.2024); 08:4512 göstergesi "al" veren hisseler (13.05.2024); 09:3012 göstergesi "al" veren hisseler (10.05.2024); Tümünü Göster

TEKNİK ANALİZ: 17:02New York borsası istihdam rakamları sonrası yükselişle açıldı; 16:37Bir yılda en çok hangi hisseler kazandırdı; 12:472023'te en çok hangi hisseler kazandırdı?; 15:36Yılbaşından bu yana en çok kazandıran hisseler; 08:25Fiyat hareketi güçlü hisseler (31/10/2023); Tümünü Göster

Borsa Gundem

Borsa Gündem - App Store Borsa Gündem - Google Play

Borsa GündemTüm hakları Gündem Medya Grubu’na aittir.

RSS | Künye | İletişim | Reklam

Kategoriler: Gündem; Piyasa; Şirket Haberleri; Emtia ve Döviz Piyasaları

: Makro Ekonomi; Emlak; Otomotiv; Spor

: Kripto Paralar; Yaşam-Magazin; Hisse Öneri Listesi; Teknik Analiz

: Aracı Kurum Raporları; Neden Yükseldi; Neden Düştü; Kulis

: Teknoloji; Yatırımcı Köşesi

borsagundem.com’da yer alan bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti; aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine dayanmaktadır. Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir. Burada yer alan bilgiler, güvenilir olduğuna inanılan halka açık kaynaklardan elde edilmiş olup bu kaynaklardaki bilgilerin hata ve eksikliğinden ve ticari amaçlı işlemlerde kullanılmasından doğabilecek zararlardan www.borsagundem.com ve yöneticileri hiçbir şekilde sorumluluk kabul etmemektedir. Burada yer alan görüş ve düşüncelerin www.borsagundem.com ve yönetimi için hiçbir bağlayıcılığı yoktur. BİST isim ve logosu “koruma marka belgesi” altında korunmakta olup izinsiz kullanılamaz, iktibas edilemez, değiştirilemez. BİST ismi altında açıklanan tüm bilgilerin telif hakları tamamen BİST’e ait olup, tekrar yayınlanamaz. borsagundem.com verilerin sekansı, doğruluğu ve tamliği konusunda herhangi bir garanti vermez. Veri yayınında oluşabilecek aksaklıkar, verinin ulaşmaması, gecikmesi, eksik ulaşması, yanlış olması veri yayın sistemindeki performansın düşmesi veya kesintili olması gibi hallerden oluşan herhangi bir zarardan borsagundem.com sorumlu degildir. BİST, verinin sekansı, doğruluğu ve tamlığı konusunda herhangi bir garanti vermez. Veri yayınında oluşabilecek aksaklıklar, verinin ulaşmaması, gecikmesi, eksik ulaşması, yanlış olması, veri yayın sistemindeki performansın düşmesi veya kesintili olması gibi hallerde Alıcı, Alt Alıcı ve/veya kullanıcılarda oluşabilecek herhangi bir zarardan BİST sorumlu değildir.
Finansal veriler aracılığıyla sağlanmaktadır. BİST hisse verileri 15 dakika gecikmelidir. Son güncelleme saati (19:57)

GÜNDEM MEDYA GRUBU Finans Gündem | Otomobil Sayfası | Teknoloji Gündem