E-BÜLTEN

E-bültenimize abone olarak
en son bilgilere ve haberlere ulaşabilirsiniz.

Ana SayfaHisse Öneri ListesiTekfen Holding hedef fiyatını aşağı çekti---

Tekfen Holding hedef fiyatını aşağı çekti

Tekfen Holding hedef fiyatını aşağı çekti
10 Mart 2015 - 09:25 borsagundem.com

Halk Yatırım, Tekfen Holding hedef fiyatını 6,90TL'den 6,50TL'ye indirdi

Halk Yatırım, Tekfen Holding hedef fiyatını 6,90TL'den 6,50TL'ye 
indirdi. Halk Yatırım konu ile ilgili raporunda, 'EKLE' tavsiyesini koruduklarını belirtti.
   
Raporda şu değerlendirme yapıldı:
   
"Tekfen Holding için 6,90 TL hedef fiyatımızı 6,50 TL'ye 
indiriyoruz. Tekfen Holding 2015 yılında, i) holding gelirlerinde 
yaklaşık %5,6'lık bir düşüşle 4,24 milyar TL'lik satış geliri 
öngörüyor,  ii) gübre tarafında gelirlerde %21'lik bir artış  iii) 
düşen petrol fiyatları paralelinde yeni projelerin olmaması nedeniyle, 
inşaat işkolunun gelirlerinde yaklaşık %21'lik gerileme  iv) proje 
bazlı bir kayıp beklenmediğinden 353 milyon TL FAVÖK  v) tarımsal 
sanayi tarafında 209 milyon TL ile FAVÖK'de bir miktar daralma  vi) 
yılsonu %8,3 FAVÖK marjı  vii) 251 milyon TL net kar öngörmekte.
   
Tekfen'in 2014 yılında yeni proje alımları şu ana kadar sınırlı 
kaldı  ancak orta vadede büyük ölçekte proje alımları gözlenebilir. 
Her ne kadar Tekfen İnşaat'ın ana faaliyet bölgelerinde düşük petrol 
fiyatları nedeniyle bir yavaşlama beklense de, Tekfen Holding'in uzun 
süredir beklenen projeleri alması ve tarımsal sanayi iş kolunun yeni 
yatırımlarının etkileri 2015 yılının ikinci  yarısında 
görülebilecektir.
   
Hem 4. çeyrek finansallarının hem de Şirketin açıklamış olduğu 
2015 yılı öngörülerinin beklentilerimizin altında kalması nedeniyle, 
6,90 TL hedef fiyatımızı  6,50 TL'ye çekiyor, ancak  "EKLE" 
tavsiyemizi sürdürüyoruz."

Sayfada yer alan bilgiler tavsiye niteliği taşımayıp yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırımcı profilinize uymayabilir.

Son Değer: 54,15
En Yüksek: 54,45
En Düşük: 51,65
Değişim 4,94 %
FK: 0,00
PD / DD: 0,92
İşlem Hacmi 231.376.036
Toplam Adet: 4.352.303
Ağırlıklı Ort.: 53,15
YORUMLAR (2)
:) :( ;) :D :O (6) (A) :'( :| :o) 8-) :-* (M)