GCM Menkul Kıymetler ( http://www.gcmforex.com ) Tarafından
Hazırlanan Uluslararası Döviz Piyasaları Raporu:
"Makro-Ekonomik Gelişmeler
Kritik verilerin açıklanacağı Şubat ayının ilk haftasında
piyasalarda gündem bugün yoğunlaşmaya başlıyor. Avrupa ve ABD
verilerinin yanında merkez bankalarının açıklamaları merakla
beklenirken, bugün yayınlanacak ekonomik veriler ile varlık
fiyatlarında sert hareketler gözlemlenebilir.
Global endekslerde hafta başından itibaren ABD ve Çin'e yönelik
beklentilerin getirdiği satış dalgası, dün Wall Street'in bilanço ve
veriler ile soluklanması ile yumuşadı. Salı günü %4'ün üzerinde kayıp
yaşayan Japon Nikkei endeksi de bu sabah toparlanmaya çalışıyor. Bazı
ABD'li şirketlerin güçlü bilançolar açıklaması dün yayınlanan veride
fabrika siparişlerinin tahmin edildiği kadar düşmemesi ile birlikte
endekslerde yukarı yönlü hareketlerin bir miktar canlı kalmasını
sağladı. Diğer taraftan dün konuşmalar gerçekleştiren FOMC üyelerinden
Lacker ve Evans, tahvil alımlarının azaltılmasının devam edeceğini
düşündüklerinin altını çizdiler.
Hafta ortasına gelindiğinde ekonomik takvimde günün ilk yarısında
Euro Bölgesi ve İngiltere'nin PMI verileri dikkat çekiyor. Euro
Bölgesi geneli için yayınlanacak perakende satış rakamları da piyasa
katılımcıları tarafından dikkatle izlenecek. ABD tarafından ise ADP
özel sektör istihdamı ve ISM endeksinin, Cuma günkü kritik veriler
öncesinde büyük önem taşıdığı görülüyor. Global ekonomik büyüme ve
orta doğudan gelen haberler arasında sıkışan ha petrol için ise bugün
ABD cephesinden stok rakamları izlenecekken, oy hakkı bulunan FOMC
üyelerinden, Daniel Tarullo ve Charles Plosser'ın konuşmaları dikkatle
takip edilecek.
Günün öne çıkan verisi "ADP Tarım Dışı İstihdam Değişikliği"
ABD - ADP Tarım Dışı İstihdam Değişikliği Özel sektör istihdamına
yönelik bilgiler verecek ADP verisi son iki aydır 200 bin seviyesinin
üzerinde gerçekleşerek olumlu bir tablo çizdi. Rakam, Cuma günkü Tarım
dışı istihdam değişimi (TDİ) verisi öncesinde piyasalarda
fiyatlamaların yapılmasına neden olabileceği için önem taşıyor. FED'in
tahvil alımlarının kısılması sürecinde yakından izlediği istihdam
piyasası göstergelerinden biri olan ADP verisine ilişkin beklenti ise
191 bin. Rakamın söz konusu beklentinin altında olumsuz açıklanması
Dolar'da kayıpları görülmesine yol açabilecekken, 191 binin üzerindeki
veriler ABD'nin para biriminde yukarı yönlü hareketleri
destekleyebilir.
"Ekonomik takvimde öne çıkanlar"
Euro Bölgesi - Hizmet PMI verileri İspanya'dan Almanya'ya kadar
önemli Avrupa ülkeleri için yayınlanacak hizmet PMI rakamları, Euro
Bölgesi geneli için ise perakende satış verisi öncesinde izlenecek.
Avrupa Merkez Bankası'nın (ECB) yarınki faiz toplantısı öncesinde
dikkatle takip edilecek bu ekonomik göstergelere ilişkin beklentiler
verilerde büyük bir değişiklik olmaması yönünde. Ancak yine de genel
olarak iyimser rakamların açıklanacağının tahmin edildiğinin
görebiliyoruz. Hizmet PMI verilerinin genel olarak olumlu bir tablo
çizmesi Euro'da yükselişiler getirebilecekken, rakamların beklentileri
karşılamaması ise kıtanın ortak para biriminde kayıplar görülmesine
neden olabilir.
İngiltere - Hizmet PMI Ülkenin büyüme kalemleri arasında en büyük
paya sahip olan Hizmet sektörüne ilişkin PMI verisi, ülke ekonomisinin
sağlığına ve bugün faiz toplantısına başlayacak olan İngiltere Merkez
Bankası'nın (BOE) para politikasında atacağı adımlara yönelik ipuçları
verebileceği için bugün dikkatle takip edilecek. 5 ay üst üste 60
seviyesinin üzerinde tutunduktan sonra geçen ay beklentilerden kötü,
aynı zamanda 60'ın altında açıklanmıştı. Hafta başından itibaren
yayınlanan imalat ve yapı PMI rakamları ise karışık bir görünüm ortaya
koydu. Verinin beklentiden yüksek gelmesi ada ülkesinin para biriminde
yükselişler görülmesini sağlayabilecekken, tahminlerin altında kalacak
rakam, Sterlin'de kayıplara neden olabilir.
ABD - ISM İmal Olmayan PMI ABD tarafından açıklanan ve haftanın
önemli ekonomik göstergeleri arasında yer alan ve hizmet sektörüne
ilişkin bilgiler verecek PMI verisi, yine TDİ öncesinde fiyatlamaların
yapılmasına neden olabileceği için dikkatle izlenecek. Son iki aydır
gerileyen rakam aynı zamanda beklentilerin de altında kaldı.
Tahminlerin üzerinde açıklanacak bir ISM imal olmayan PMI verisi TDİ
rakamının da olumlu açıklanacağı beklentilerinin fiyatlanmasını
sağlayabilecekken, Dolar'da yükselişler görülmesine neden olabilir.
ISM verisinin tahminleri karşılamaması halinde ise olumsuz TDİ
beklentisi ile Dolar'da baskı oluşabilir.
EURUSD ANALİZ
Her ayın ilk haftası piyasalar Euro bölgesinden gelecek olan
başkan açıklaması ve ABD bölgesinden gelecek olan Tarım dışı istihdam
ile işsizlik oranı verisine odaklanmıştır. Bu bağlamda da verilerin
öncesinde piyasalarda sakinlik (fırtına öncesi sessizlik) oluşması
doğal olarak karşılanmaktadır. EURUSD paritesi de yukarıda belirtmiş
olduğumuz hususa örnek olarak görülmektedir. Haftanın açılışından
itibaren hareketleri incelediğimizde sakin bir seyirle hareketlerini
sürdürmüş ve 1,35 çevresinde fiyatlamalar gerçekleştirilmiştir. Ancak
bugünden itibaren veri akışının daha da önem kazandığı günlere
başladığımızda EURUSD başta olmak üzere çoğu parite, emtia, endeks ve
hisse senetlerinde sert hareketler gözlemlenebilir. Kısa vadeli olarak
hangi yöne doğru hareket edeceğine de verilerin sonuçları karar
verecektir.
EURUSD paritesini teknik olarak incelediğimizde üzerinde ısrarla
durmuş olduğumuz 1,3558 direnci henüz geçilmiş değil. Bu nedenle de
1,3558 seviyesi altında kaldığı müddetçe kısa vadeli satış baskısı
devam etmek isteyebilir. Bu da bu hafta test edilen 1,3475 desteğinin
test edilmesine yardımcı olabilir. Yükseliş beklentisi içerisinde olan
Forex işlemcileri de paritenin 1,3558 direncini geçmesi durumunda
işlem stratejilerini oluşturabilir.
Pivot: 1,3558
Destek: 1,3475-1,3445-1,3410
Direnç 1,3558-1,3600-1,3645
GBP/USD ANALİZ
Gün içerisinde 1,6256 seviyesine kadar gerileyen ancak
İngiltere'den gelen olumlu PMI verisi ile tekrar yükseliş
gerçekleştiren GBPUSD paritesi 1,6255 desteğinden almış olduğu güçle
1,6343 seviyesine kadar yükselmiş ve günlük kapanışını 1,6255 seviyesi
üzerinde gerçekleştirmiştir. Hatırlarsanız daha önceki analizimizde
düşüşlerin devamı için 1,6255 seviyesi altında günlük kapanışlarımıza
ihtiyaç var açıklamasını gerçekleştirmiştik. İngiltere'den gelen
olumlu verinin etkisi ile bu seviyenin üzerinde kapanış gerçekleştiren
parite de işlem gerçekleştiren Traderlar günlük kapanışları incelemeye
devam edebilirler. Özellikle de satıcıların işlemlerine devam
edebilmesi için 1,6255 altında günlük kapanış şartı aramalıdır. Aksi
takdirde GBPUSD paritesi yeniden 1,6470 seviyesine doğru hareket
gerçekleştirerek kanalın içerisine girmek isteyebilir.
Kısa vadeli olarak GBPUSD paritesini incelediğimizde 1,6360
bariyeri hala daha önemli bir bariyer olarak karşımızdadır.
Yükselişlerin devamı için öncelikle 1,6360 bariyerinin geçilmesi
gerekmektedir. Aksi takdirde 1,6360 - 1,6255 arasındaki bant
hareketinin devam etmesi beklenilmektedir. Eğer dünkü yükselişler
bugünde devam etmek ister ve parite 1,6360 direncini geçebilirse
1,6470 seviyesine doğru hareketlenme içerisine girebilir. Bu bağlamda
da 1,6360 seviyesi günün en önemli seviyesi olarak belirlenmiştir.
Pivot: 1,6360
Destek 1,6295-1,6255-1,6215
Direnç 1,6360-1,6395-1,6440
USD/JPY ANALİZ
99,55 kritik destek noktası öncesinde USDJPY paritesinin 100,75
seviyesinden destek alarak yukarı yönlü çıkış gerçekleştirdiğini ve
mevcut yükselişlerle 101,75 seviyesine kadar çıkışını sürdürdüğünü
görmekteyiz. Şuanda 101,40 seviyesinde hareketlerini sürdüren USDJPY
paritesi için 101,00 ile 101,95 arasında bant hareketinin devam
ettiğini, daha net hareketler için bu bandın dışına çıkılması
gerektiğini ifade edebiliriz. Eğer parite 101,00 destek noktasını
kıramazsa gün içi mevcut yükselişler etkisini göstermek isteyebilir ve
bandın üst noktasını gün içi test etmek isteyebilir. Bu nedenle de
bant içi işlemler gerçekleştirmek isteyen Forex katılımcıları bant
noktalarını dikkatle takip etmelidir. Ancak parite üzerindeki negatif
baskının mevcut olması nedeniyle 101,00 seviyesi altında alıcılı
seyirde ısrar etmemek gerekmektedir. Çünkü 101,00 desteğinin olası
kırılışı 99,55 desteğinin hedeflenmesine zemin oluşturabilir.
Pivot: 101,00
Destek: 101,00-100,75-100,35
Direnç: 101,95-102,40-102,80
USD/TRY ANALİZ
2,2375 ile 2,3030 arasındaki bant hareketini devam ettiren USDTRY
kuru bugün sabah saatlerinde aşağı yönlü baskı ile bandın alt
noktasını da kırarak gün içi 2,2329 seviyesini test etti ve şuanda da
2,2415 seviyesinde hareketlerine devam etmektedir. Bu kırılış bir
istisna mı yoksa satıcılı seyir devam mı edecek sorusunun cevabını
bugünkü hareketler belirleyici bir rol oynayacaktır. Kısa vadeli
olarak USDTRY kurunu incelediğimizde 2,2710 seviyesi 1 saatlik
grafikte hem 200 saatlik basit hareketli ortalama hem de İchimoku
göstergesinde bulutun üst noktasıdır. Yani parite bu bariyer altında
kalmayı sürdürürse aşağı yönlü baskısına devam etmek isteyebilir. Bu
durum kurun 2,2310 ve 2,2180 seviyelerini test etmesine katkı
sağlayabilir. Ancak kur yukarı yönlü çıkış gerçekleştirir ve 2,2710
seviyesi üzerinde 1 saatlik kapanış gerçekleştirirse gün içi
beklenilen düşüşler yerini yükselişlere bırakacaktır ve bu tutum
paritenin yeniden 2,30 seviyesine yaklaşmasına katkı sağlayacaktır.
Pivot: 2,2710
Destek 2,2310-2,2180-2,2000
Direnç 2,2530-2,2710-2,2935
HAM PETROL ANALİZ
96,25 desteğinden almış olduğu güç ile yukarı yönlü çıkışını
sürdüren ve yeniden 98,00 seviyesine yaklaşan ham petrol fiyatları
haftanın ortasında şuanda 97,63 seviyesinde hareketlerini
sürdürmektedir. Teknik olarak ham petrol fiyatlarını incelediğimizde
haftanın ilk işlem gününden itibaren üzerinde durmuş olduğumuz 98,57
ve 200 günlük basit hareketli ortalama olan 99,35 bariyerlerinin
önemli olduğunu, yükselişlerin devamı için bu bariyerlerin üzerinde
günlük kapanışa ihtiyacımızın olduğunu, aksi takdirde kalıcı
yükselişlerden bahsetmenin yanlış olduğunu ifade edebiliriz. Bu
nedenle de bu seviyeler haftalık olduğu gibi gün içi de dikkatle takip
edilmelidir.
Pivot 98,57
Destek: 96,25-95,80-94,70
Direnç: 98,57-99,35-100,70
ALTIN ANALİZ
1238 seviyesi üzerinde kalma çabası ile yukarı yönlü çıkışlarını
sürdüren ancak bu çıkışların sakin bir şekilde hareketlerini
sürdürmesi bu hafta açıklanacak olan kritik ECB toplantısı ve ABD'den
gelecek olan Tarım dışı istihdam verilerine odaklandığı gerçeğini bir
kez daha görmemizi sağlamaktadır. Altın fiyatları bundan sonraki
süreçte 1326 seviyesini mi yoksa yeniden 1180 seviyesini mi test
edeceği konusunda karar vermemizi sağlayacak olan makro-ekonomik
veriler bu hafta yoğun bir şekilde mevcuttur. Bu bağlamda da bugünden
itibaren daha dikkatli ve temkinli olmanın önemli olduğunu işlem
stratejilerimize olan katkısı ile birlikte net bir şekilde görmüş
olacağız.
Kısa vadeli olarak Altın fiyatlarını incelediğimizde 1238 - 1266
arasındaki bant devam etmektedir. 1238 seviyesi üzerinde kaldığı
müddetçe yükseliş baskısına devam etmekte olan Altın fiyatlarında
yükselişlerin devam edebilmesi için 1266 direncini geçmesi
gerekmektedir. Aksi takdirde bu bant bir müddet daha devam etmek
isteyebilir. Özellikle de bandın dışına çıkılması durumunda daha
agresif hareketler görebiliriz. Bu nedenle de bant noktaları ayrıca
işlem stratejileri olarak değerlendirilebilir.
Pivot 1238
Destek: 1247-1238-1231
Direnç: 1261-1266-1274"
******
Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım
danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti,
aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen
bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı
sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve
tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine
dayanmaktadır. Bu görüşler mali durumunuz ile risk getiri
tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer
alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize
uygun sonuçlar doğurmayabilir...
*******
Foreks Haber Merkezi (
[email protected] )
http://www.foreks.com
http://twitter.com/ForeksTurkey