Vakıfbank ( http://www.vakifbank.com.tr ) Tarafından Hazırlanan
Günlük Bülten:
"Döviz
Küresel piyasalarda ABD?den gelecek yoğun veri akışı öncesinde
FED?in varlık alımlarına Mart ayından önce başlayabileceği
algılamalarının canlı olması kuru baskı altında tutmaya devam ediyor.
Dünkü işlemlerde sabah saatlerinde beklentilerin altında gelen Kasım
ayı enflasyonu USD/TL?nin 2.0280 seviyesine gerilemesine neden olsa da
günün geri kalanında yeniden yükseliş görüldü ve kur 2.04 seviyesinin
üzerinde bir günlük kapanış gerçekleştirdi. Sepet (0.5$+0.5¬) tarafında
ise 2.40?ın üzerine tekrar çıkılırken, 2.42 seviyesindeki dirence
yaklaşıldığı görülüyor. ABD?de Cuma günü açıklanacak kritik istihdam
verileri öncesinde yoğun veri akışı bugün etkili olmaya başlıyor.
Tarımdışı istihdam verisi açısından öncül olarak kabul edilen ADP
verisi bugün piyasalar üzerinde etkili olabilir. Verinin beklentinin
üzerinde gelerek özel sektör istihdam piyasasında bir toparlanmaya
işaret etmesi kurdaki baskıların artmasına ve 2.0530 direncine
yaklaşmamıza neden olabilir. USD/TL?de 2 seviyesine yeniden
yaklaşmamız hatta altını test edebilmemiz için ise Cuma günü
açıklanacak verilerden destek alınması gerektiğini düşünüyoruz. Cuma
günü de FED?in varlık alımlarını azaltmaya Mart ayından önce
başlayabileceği beklentisini destekleyen bir işaret gelmesi kurda
2.0840 direncini yeniden gündeme getirebilir. Ancak bu süreçte
TCMB?nin 9 Aralık tarihinde uygulayacağı ek parasal sıkılaştırma
uygulamasının etkileri ve 11 Aralık tarihinde Erdem Başçı?nın vereceği
mesajlar önemli olacaktır.
Avrupa Merkez Bankası?nın (ECB) son açıklanan enflasyon
verilerinin para politikasında ek bir gevşemeyi gerektirmediği
gerekçesiyle yarınki toplantısında faiz oranlarını değiştirmesinin
gündeme gelmeyeceği beklentisi, EUR/USD?nin dün yükselmesini sağladı.
1.3440?lardan gün boyu yukarı yönde hareket eden parite en yüksek
1.3614?ü gördü. Bu sabah hafif bir gerileme ile 1.3580?lerde bulunan
paritenin gün içinde dar bantta hareketli seyrine devam edeceğini
düşünüyoruz. Günün ilk yarısında Euro Bölgesi PMI hizmetler
endeksleri, öğleden sonra ise ABD?deki yoğun veri gündemi pariteye yön
verecek. Cuma günü yayınlanacak resmi istihdam dataları öncesinde
bugün açıklanacak ADP özel istihdam verisi ile ISM hizmetler ve yeni
konut satışları gibi veriler yakından izlenecek. Bu arada, ABD
Kongresi?ndeki bütçe görüşmeleri ile ilgili haberler de piyasaların
gündeminde yer almayı sürdürüyor. EUR/USD?nin ABD?de açıklanacak
verilerin olumlu gelmesi halinde aşağı yönde hareket etmesi
beklenebilir. 1.3560, 1.3520, 1.3490 ve 1.34 seviyeleri bu yöndeki
hareketlerde önemli görünüyor. Çapraz kurların da etkisiyle
yaşanabilecek yukarı yönlü hareketlerde ise 1.3620, 1.3680-1.37 ve
1.3740 seviyeleri izlenebilir.
USD/TL 1 2 3
Destek 2.0000 1.9600 1.9500
Direnç 2.0530 2.0840 2.1000
EUR/USD 1 2 3
Destek 1.3520 1.3490 1.3400
Direnç 1.3620 1.3680 1.3740
Faiz
Tahvil-bono piyasasında gösterge tahvilin %9?un üzerindeki yatay
hareketi dünkü işlemlerde de devam etti. ABD?de piyasalar tarafından
yakından takip edilen istihdam verileri öncesinde ABD?de açıklanan
verilerin FED?in varlık alımlarını azaltmaya piyasa beklentilerinden
daha erken başlayabileceği algılaması faizler üzerindeki baskının
sürmesine neden oluyor. Bu küresel görünümde ABD 10 yıllık tahvil
faizinin yeniden %2.80 seviyesinin üzerine çıkması faizlerin %9?un
altına gerileyememesinde etkili. Dün yurtiçinde açıklanan Kasım ayı
enflasyon verisinin düşük gelmesi gösterge tahvil faizinin ilk aşamada
%9.02 seviyesine gerilemesine neden olsa da daha sonra yeniden
yükseliş görüldü ve dünkü kapanış %9.12 seviyesinden oldu. Bugün ise
ABD?de açıklanacak ve Cuma günkü istihdam verisinin öncülü olarak
kabul edilen ADP verisi piyasalar açısından önemli olacaktır. Veri
öncesinde yatay hareketin devam etmesini bekleyebiliriz. Gösterge
tahvil açısından yukarı yönlü hareketin görülmesi halinde %9.22
seviyesi ilk direnç olarak karşımıza çıkıyor. Orta vadede gösterge
tahvil getirisi açısından en kritik veri ise ABD?de Cuma günü
açıklanacak olan istihdam verileri olacaktır.
GöstergeTahvil
1 2 3
Destek 8.42 8.00 7.50
Direnç 9.22 9.50 9.80
Hisse Senedi
Dün açıklanan Kasım ayı enflasyonu beklentilerin oldukça altında
gerçekleşti. Sürpriz şekilde düşük gelen enflasyon verisinin ardından
BİST 100 endeksi dün gördüğü en yüksek seviye olan 75,021 puana kadar
yükseldi. Ancak ABD?de beklentilerden iyi gelen verilerin FED?in
varlık alımlarını bu ay azaltmaya başlayacağı endişelerini
artırmasıyla BİST 100 endeksi diğer gelişmekte olan ülke borsalarına
paralel satışla karşılaştı ve günü %2.49 düşüşle 73,087 puandan
sonlandırdı. Bugün ABD?de özel sektör istihdam verileri açıklanacak.
Cuma günü açıklanacak istihdam verileri öncesinde, özel sektör
istihdamının da beklentilerden iyi gelmesi halinde BİST 100 endeksinde
satışların devamını görebiliriz. FED?in varlık alımlarına ilişkin
beklentileri yönlendirmesi açısından ise Cuma günkü istihdam verileri
asıl belirleyici olacaktır. BİST 100 endeksinin bugün de değer
kaybetmeye devem etmesi durumunda 73,000 ilk destek seviyesi
olacaktır. Bu seviyenin de kırılması halinde ise 70,000?e doğru bir
gerileme görülebilir.
BİST-100 1 2 3
Destek 73,000 72,400 70,000
Direnç 75,000 77,000 78,800
Emtia
ABD?den olumlu gelen ISM imalat endeksinin ardından güçlenen
doların da etkisi ile satış baskısına maruz kalan altın fiyatları
haftanın ilk işlem gününde 1,217 dolar/ons seviyesine kadar
geriledikten sonra, dün gelen tepki alımları ile 1,226 dolar/ons
seviyesine kadar yükselse de hala 1,220 dolar/ons kritik destek
seviyesinin yakınlarında hareket ediyor. Bu sabah 1,223 dolar/ons
seviyesinden güne başlayan altın fiyatlarının 1,221 dolar/ons
seviyelerinde harekete ettiği görülüyor. Yarın yapılacak olan Avrupa
Merkez Bankası (ECB) toplantısı ve alınacak faiz kararı EUR/USD kanalı
ile altın fiyatları üzerinde etkili olabilecekken, bugün ABD?de
açıklanacak ve ABD ekonomisine dair ipucu niteliğinde olan ADP özel
istihdam verisi ve yeni konut satışları verileri altın fiyatları
üzerinde etkili olabilir. Altın fiyatları için, doların daha da
değerlenmesi ve ABD 10 yıllık tahvil getirisinin %3 seviyelerine
yükselmesi durumunda 1,100 dolar/ons seviyesi aşağı yönlü harekette
altın fiyatlarının görebileceği en son aşama olarak karşımıza
çıkabilir.
Hafta başında OPEC tarafından açıklanan verilere göre Kasım ayında
petrol üretiminin son 2.5 yılın en düşük seviyesine gerilemesi ve
ABD?den gelen olumlu verilerle ABD ham petrol fiyatları yükselişe
geçti. San Francisco FED Başkanı John Williams?ın dün yaptığı
açıklamaların piyasalarda FED?in çıkış stratejilerine ilişkin
endişelere yatıştırıcı etki yapması açısından önem taşıdı. Dün 93
dolar/varil seviyesinin üzerinde açılış yapan ABD ham petrol fiyatları
yukarı yönlü seyir izleyerek günü 96 dolar/varil seviyesinin üzerinde
kapattı. Bu sabah güne 96 dolar/varil seviyesinin üzerinde yükselişle
başlayan ABD ham petrol fiyatları alıcılı seyrine devam ederek 97
dolar/varil seviyesinin biraz üzerinde hareket ediyor. Bugün ABD ISM
Hizmetler Endeksi, Yeni Konut Satışları ve ABD özel sektör istihdamı
verileri açıklanacak. Söz konusu verilerin olumlu gelmesi petrol
fiyatlarındaki yukarı yönlü hareketleri destekleyebilir. ABD ham
petrol fiyatlarının yukarı yönlü seyrine devam etmesi halinde 98.8
dolar/varil ilk direnç seviyesi olacaktır.
Altın 1 2 3
Destek 1,220 1,210 1,180
Direnç 1,288 1,335 1,345
Petrol 1 2 3
Destek 91.05 90.0 85.04
Direnç 98.8 101.7 102.8 "
******
Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım
danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti,
aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen
bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı
sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve
tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine
dayanmaktadır. Bu görüşler mali durumunuz ile risk getiri
tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer
alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize
uygun sonuçlar doğurmayabilir.
*******
Foreks Haber Merkezi (
[email protected] )
http://www.foreks.com
http://twitter.com/ForeksTurkey