İntegral Yatırım Menkul Tarafından Hazırlanan Haftalık
Hisse Önerileri Analizi:
"BIST 100 1166
* Takibimizdeki hisseler tamamen teknik analize göre
belirlenmektedir. İşlem hacmi ve likiditesi yüksek 100 Endeks
hisselerinden olmasına öncelik verilmektedir. Pozisyona giriş
fiyatları Pazartesi günü açılış seansında oluşan fiyatlardan
yapılmaktadır. Hedefine ulaşmayan pozisyonlar stop loss seviyesinin
altına inmediyse, Cuma günü ağırlık ortalama fiyatından
kapatılmaktadır. Bir pozisyonun stoplandığını söylemek için stop
seviyesinin altında ağırlıklı olarak işlem görmesi gereklidir. Not:
Pozisyon girişleri Pazartesi açılış seansında oluşan fiyatlardan
yapılacaktır. Giriş maliyetine göre satış hedefi ve stop loss
seviyeleri belirlenecektir. Açılış seansının ardından tablomuz giriş
fiyatları ile güncellenip tekrar gönderilecektir.
Haftalık Değerlendirme ve Strateji
Geçen hafta Borsa İstanbul BIST100 endeksi %1.8 değer kazanırken,
TL Dolar karşısında %1.3 değer kaybetti. ABD Borsaları ise haftayı
%3.2 ile %4.7 arasında kazanç ile kapadı. Euronext 100 endeksi %2.92
arttı, MSCI Gelişen Ülke endeksi ise %3.8 artış kaydetti. Emtia
piyasalarında Brent tipi petrol kasırga etkisiyle %9 yükseldi, Ons
altın haftayı %1.6 yükselişle tamamladı.
TCMB Swap faizlerini artırdı
Geçen hafta yurtiçi piyasalarda en çok konuşulan konu sanırım
döviz kurları oldu. Cuma günü 7.96 sınırına kadar yükselen Dolar kuru
TCMB?nin swap faizlerini %11.75?e yükseltmesinin ardından gevşeyerek
7.8494 seviyelerinde kapandı. Dolar kurundaki düşüşte ABD dolarının
küresel piyasalarda sert değer kaybının da büyük etkisi oldu. Döviz
kurundaki gevşemenin ardından Borsa BIST100 endeksinin yükselişi
hızlandı ve günü %1.32 artışla 1165.7 seviyesinden tamamladı.
Piyasalarda TCMB?nin bu hamlesi 22 Ekim tarihindeki faiz
toplantısında faiz artırımı sinyali olarak algılandı. TCMB?nin faiz
toplantısında 200 baz puan faiz artırması gerektiğini düşünüyoruz.
AOFM?nin Cuma günü %11.65 olduğunu ve sıkılaştırmanın devamı ile daha
artacağını bekliyoruz. Bu haliyle bile faizler zaten 150 baz puan
artmış durumda. TCMB?nin toplantısında 200 baz puan artırım yaparak
hem fonlamayı rahatlatmasını hem de yukarıda kendisine daha fazla
konfor alanı yaratacağını öngörmekteyiz. Böyle bir hareketin sonunda
TL?nin Dolar ve Euroya karşı direncinin artacağını ve döviz kurlarının
daha stabil bir süreç içerisine girmek için bir fırsat elde edeceğini
bekliyoruz. Ayrıca bu hareket özellikle yabancı yatırımcıyı kur riski
konusunda ikna edebilir ve tahvil/bono ile hisse senedi piyasalarına
yabancı alımlarını tetikleyebilir. Bu nedenle önemli görüyoruz.
Jepolitik riskler izlenecek
Bu hafta S-400 füzelerinin test edilmesi ve özellikle ABD
tarafından gelecek tepkiler piyasalarda izlenecek. KKTC?nin Maraş
bölgesinin sahillerinin kısmen açılmasını pozitif karşılıyoruz. Ancak
şimdiden başta Yunanistan olmak üzere AB tarafından olumsuz yorumlar
bulunuyor. Konunun AB liderler zirvesine taşınması bekleniyor. Diğer
yandan Doğu Akdeniz ile ilgili gelişmeler izlenecek. Bilindiği gibi 10
gün önce yapılan AB liderler zirvesi sonrasında, Türkiye?nin gelecek
15 gün içerisindeki tutumunun önemli olacağına yönelik açıklamalar
yapılmıştı. İlgili süre gelecek hafta bitecek. AB tarafından bir
açıklama olacak mı izleyeceğiz. AzerbaycanErmenistan arasında ateşkes
haberini olumlu karşılamakla birlikte, Ermenistan?ın Azerbaycan?ın
şehirlerine yönelik füze saldırılarının devam ettiğine yönelik
haberler geliyor. Ateşkes?in ihlal edilmesi bölgede sıcak gelişmelerin
devam etmesine neden olacak görünüyor.
Trump-Biden Münazarası ertelendi
15 Ekim tarihinde yapılması beklenen Trump-Biden münazarası
ertelendi. ABD tarafında ise anketlere göre Biden 12 puan önde
gidiyor. ABD?de şu günlerde seçim gecesine yönelik endişeler
bulunuyor. Son olarak facebook ve twitter seçim gecesi toplumsal
olaylardan endişeli olduğunu açıkladı. Trump ise aradaki farkı
kapatmak için popülist uygulamalara başladı bile. Havacılık
şirketlerine 25 milyar $ yardım kararını masaya getirirken, halka
1200$ tutarındaki çek ödemeleri için imzaya hazır olduğunu açıkladı.
ABD Meclisinde çek konusu şu günlerde pazarlık konusu olmuş durumda.
Ancak bu gelişmeler şimdilik ABD Dolarında zayıflamaya yol açmış
durumda.
Borsa
Borsa endeksi 1145 seviyesi üzerinde tutundu ve bu bölgeden
yeniden yükselişe geçti. 1170 seviyesini direnç olarak izlerken, bu
direncin kırılması durumunda 1200 seviyesine doğru hareket
güçlenebilir. Endeksin görünümü teknik olarak pozitif durumda.
50-günlük ortalamasının üzerinde ve MACD sıfır seviyesinin üzerinde
güçleniyor. Bu bize piyasanın yüzünün yukarı dönük olduğunu
gösteriyor. Banka endeksi XBANK ise 50-günlük ortalaması üzerinde
tepkisini Cuma günü gerçekleştirdi. Görünüm olumlu olmakla birlikte
haftalık ortalamanın olduğu 1190 seviyesi güçlü bir direnç olabilir.
Strateji
Endeksin teknik olarak güçlenmesi nedeni ile portföylerdeki hisse
oranının %100 seviyesine çıkarılabileceğini geçen hafta ifade
etmiştik. Bu düşüncemiz giderek güçleniyor. Banka endeksinin
güçlenmesine paralel olarak portföylerde banka ağırlığı artırılabilir.
Döviz kurlarının yabancıyı ikna edecek derecede istikrarlı bir konuma
geçmesi durumunda ise başta bankalar olmak üzere ciddi bir çıkış
oluşabilir. Ancak bu durum 22 Ekim tarihinden önce zor görünüyor. Solo
bilançolar için son bilanço açıklama tarihi 30 Ekim, konsolide
bilançolar için ise 9 Kasım olarak açıklandı. Bankalar için ise 19
Kasım son tarih. Önümüzdeki haftalarda hisse bazlı hareketlilikler
daha ön plana çıkabilir. Otomotiv, Beyaz Eşya, Gıda, Perakende,
Telekomünikasyon, BilişimYazılım, Mobilya sektörlerinde güçlü bilanço
beklentimiz bulunuyor.
DOLAR
DolarTL kurunda TCMB?nin atacağı adımlar önemli olacak. Faizlerin
geldiği nokta itibari ile artık atılan adımların TL üzerinde etkili
olduğu gözleniyor. Sıkılaştırma sürmesi durumunda kurda aşağı yönlü
risklerin artması beklenebilir. Bu noktalarda ve özellikle 22 Ekim
öncesinde yatırım amaçlı Dolar almak riskli olabilir. Teknik olarak
Dolar kuru halen yükseliş trendinde. Cuma günkü düşüş bu yükseliş
trendi içerisinde küçük bir geri çekilme sadece. Dolar kurunun
yükseliş trendinden çıkmaya başladığını söylemek için ilk aşamada şuan
için 7.67 seviyesindeki 22-günlük ortalamasının altına gerilemesi
gerekli. Trendin tamamen bittiğini söylemek için ise 50-günlük
ortalamanın altında bir seyir lazım. Ancak 50-günlük ortalama şimdilik
7.48 seviyesinde ve çok aşağıda bulunuyor.
HAFTALIK TAKİBİMİZDEKİ HİSSELER
SISE,AKBANK,AYGAZ,VESBE,TATGD,TCELL "
Analizin tamamı için:
https://portal.integralyatirim.com.tr/
******
Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım
danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti,
aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen
bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı
sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve
tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine
dayanmaktadır. Bu görüşler mali durumunuz ile risk getiri
tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer
alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize
uygun sonuçlar doğurmayabilir...
*******
Foreks Haber Merkezi (
[email protected] )
http://www.foreks.com
http://twitter.com/ForeksTurkey