Deniz Yatırım ( http://www.denizyatirim.com.tr ) Tarafından
Hazırlanan Şirket Haberleri Raporu:
"Anadolu Cam (ANACM) beklentilerin üstünde 2.çeyrek net kar rakamı
açıkladı. Olumlu. Şirket, 2.çeyrekte 40mn TL net kar elde ederken bu
rakam hem konsensus rakamı 13mn TL ve bizim beklentimiz olan 10mn
TL?nin üstündedir. Hem operasyonel sonuçların kuvvetli gelmesi hemde
kur farkı giderlerinin beklentielrin altında olması net karın yüksek
gelmesine neden oldu. Pozitif sonuçlar sonrası hissenin olumlu açılış
yapmasını bekliyoruz. (KAP)
Akenerji (AKENR) beklentilerin üstünde net kar rakamı açıkladı.
Olumlu. Şirket, 2.çeyrekte 4mn TL net kar elde ederken bu hem
konsensus rakamı 41mn TL zarar hemde bizim tahminimiz olan 79mn TL
zarar rakamının oldukça üstündedir. Kardaki bu sürpriz gerçekleşmenin
ana sebebi kuvvetli operasyonel performans (hidrolardaki oldukçe
kuvvetli karlılık) ve finansal giderlerdeki düşüştür. Bu sonuçların
hisseye açılışta her ne kadar pozitif yansımasını beklesekte hisse
için olumsuz görüşümüzü SAT tavsiyemizle birlikte koruyoruz. Olumsuz
görüşümüzün ana sebepleri, ciddi anlamda yüksek ve dolar bazlı
borçluluk ve TL?nin dolara karşı her geçen gün zayıflamasıdır. (KAP)
Aksa Enerji (AKSEN) beklentilerin oldukça üstünde bir net kar
rakamı açıkladı. Olumlu. Şirket, 2.çeyrekte 42mn TL net kar elde
ederken bu hem konsensus rakamı 27mn TL zarar hemde bizim tahminimiz
olan 54mn TL zarar rakamının üstündedir. Kardaki bu sürpriz
gerçekleşmenin ana sebebi kuvvetli operasyonel performanstır. Bu
sonuçların hisseye açılışta pozitif yansımasını beklerken hisse için
olumlu görüşümüzü AL tavsiyesi ile koruyoruz. Aksa Enerji yarın Gana
konusu ile ilgili beklentielrini paylaşacağı bir analist toplantısı
düzenleyecektir. (KAP)
Aksa Akrilik (AKSA) beklentilerin üstünde net kar rakamı açıkladı.
Olumlu. Şirket, 2.çeyrekte 55mn TL net kar elde ederken bu rakam bizim
beklentimiz olan 31mn TL?nin üstündedir. Operasyonel performansın
kuvvetli olması net kardaki sapmanın ana sebebidir. Çeyreksel
sonuçların hisseye açılışta olumlu etki göstermesini bekliyoruz. (KAP)
Banvit (BANVT) 2Ç15?de beklentimiz olan 8 mln TL?ye paralel 10 mln
TL net zarar açıkladı. Nötr. Hatırlayacak olursak, Şirket 2Ç15?de 24
mln TL net kar açıklamıştı. Operasyonel sonuçlar bizim beklentimiz
dahilinde gerçekleşti. Şirket yine 2Ç15?de tahminimize paralel 529 mln
TL ciro açıkladı (3% yıllık bazda ve 5% çeyreksel bazda büyüme).
Banvit aynı dönemde 30 mln TL olan beklentimizin üzerinde 34 mln TL
FAVÖK gerçekleştirdi (yıllık bazda 35% aşağıda, çeyreksel bazda 33%
yukarıda). FAVÖK marjı ise yıllık bazda 3.9 puan daralarak 6.4% oldu.
Operasyonel rakamlardaki bozulma nedeniyle 2Ç15 sonuçlarının hisse
performansı üzerinde olumsuz etkisi olmasını bekliyoruz. Şimdilik,
Banvit için TUT önerimizi hisse başına 2.80 TL hedef fiyat ile
koruyoruz. (KAP)
Şişe Cam (SISE) beklentilerin üstünde net kar rakamı açıkladı.
Olumlu. Şirket, 2.çeyrekte 229mn TL net kar elde ederken bu hem
konsensus rakamı 152mn TL hemde bizim tahminimiz olan 152mn TL?nin
oldukça üstündedir. Şirket, bu çeyrelte toplamda 73mn TL bir kereye
mahsus gelir yazması karın beklentilerin üstünde gerçekleşmesine sebep
olmuştur. Bu bir kerelik geliri çıkardığımızda net kar rakamı
beklentilere paralel gerçekleşmiştir. Operasyonel rakamlar ise tatmin
edici seviyede olup beklentilerin bir miktar üstündedir. Çeyreksel
sonuçların hisse üzerinde olumlu etki yapmasını bekliyoruz. (KAP)
Soda Sanayi (SODA) beklentilerin üstünde net kar rakamı açıkladı.
Olumlu. Şirket, 2.çeyrekte 110mn TL net kar elde ederken bu hem
konsensus rakamı 90mn TL hemde bizim tahminimiz olan 92mn TL?nin
oldukça üstündedir. Kardaki sapmanın ana sebebi kuvvetli operasyonel
performanstır. Bu sonuçların hisseye açılışta pozitif etki yapmasını
bekliyoruz. (KAP)
Trakya Cam (TRKCM) beklentilerin altında net kar rakamı açıkladı.
Olumsuz. Şirket, 2.çeyrekte 28mn TL net kar elde ederken konsensus
rakamı 33mn TL ve bizim beklentimizin 40mn TL altındadır. İthal
ürünlerle artan rekabet operasyonel marjlarda düşüşe sebep olurken
kardaki sapmanın ana nedeni olmuştur. Bunun yanında, beklenenden
yüksek kurumlar vergisi net kara olumsuz etki yapmıştır. (KAP)
Türk Hava Yolları (THYAO) beklentilerin üstünde net kar açıkladı.
Olumlu. Şirket, 2.çeyrekte 662mn TL net kar elde ederken bu hem
konsensus rakamı 368mn TL hemde bizim tahminimiz olan 334mn TL?nin
üstündedir. Operasyonel rakamlar beklentilerin altında kalsa da 515mn
TL gibi yüksek bir kur farkı geliri yazan şirketin karı tahminlerin
üstünde gerçekleşmiştir. Beklentilerin üstünde kar rakamı açılışta
hisseyi olumlu etkileyecektir. Fakat, bu yükselişin kısa sürme
ihtimali vardır zira operasyonel sonuçlar zayıftır. Hisse için hedef
fiyatımız 9.70 TL olmakla birlikte tavsiyemiz TUT şeklindedir. (KAP)
Sektör ve Şirket Haberleri
TAV Havalimanları Holding Filipinler?deki 5 havalimanının işletim
ve bakım/onarım işleri için ön yeterlilik aldı. Şirketin içinde
bulunduğu, Aéroports de Paris'in (ADP) iştiraki Aéroports de Paris
Management (ADPM) ve Metro Pacific Investments Corporation (MPIC)
ortak girişim grubunun oluşturduğu konsorsiyum, Filipinler'de bulunan
Bacolod-Silay, Iloilo, Davao, Laguindingan ve New Bohol-Panglao
(Tagbilaran) bölgesel havalimanları'nın işletim ve Bakım & Onarım
hakkını içeren ve kamu özel sektör ortaklığı kapsamında düzenlenen
ihaleye ön yeterlilik için başvuru yapıldığını açıkladı. Konsorsiyumda
ADPM ile birlikte TAV?ın payı %40 oranında olup, kalan %60'lık pay
MPIC grubuna aittir. İhaleye konu olan beş havalimanı, 2014 yılı
itibariyle yaklaşık 9 milyon yolcuya hizmet vermiştir. Konsorsiyum
üyeleri, ilerleyen dönemlerde Filipinler'de düzenlenmesi muhtemel
diğer havalimanı özelleştirmesi projelerinde de birlikte hareket etme
kararı almıştır. Haberin hisse üzerinde olumlu etki yapmasını
beklemekteyiz. Ancak, TAV?ın azınlık payı olacağını ve TAV?ın toplam
büyüklüğüne göre küçük bir operasyon olmasından dolayı, ilk bakışta
değerleme etkisinin önemli boyutta olmasını öngörmüyoruz. (Şirket)"
http://www.denizyatirim.com/docs/170815091318.pdf
******
Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım
danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti,
aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen
bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı
sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve
tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine
dayanmaktadır. Bu görüşler mali durumunuz ile risk getiri
tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer
alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize
uygun sonuçlar doğurmayabilir...
*******
Foreks Haber Merkezi (
[email protected] )
http://www.foreks.com
http://twitter.com/ForeksTurkey