Deniz Yatırım ( http://www.denizyatirim.com.tr ) Tarafından
Hazırlanan Günlük Bülten:
"Hafif pozitif bir açılış bekliyoruz. Geçen haftanın kayıplarını
geri alma çabası ile BIST-100?de hafif pozitif bir açılış bekliyoruz.
TL?nin zayıflığı dün piyasayı olumsuz etkiledi ve endeksin aşağıda
kapanmasına neden oldu. Önemli hazine ihalelerinin dün tamamlanması
ile yerel bono faizlerinde, ve carry-trade imkanının devam etmesi
etkisiyle kurlarda bugün bir rahatlama görebiliriz. Bu rahatlamanın
piyasaya da bir toparlanma olarak yansıyacağı kanaatindeyiz. Günün
ajandasındaki önemli yurtdışı makroekonomi verileri gün içinde
oynaklığa neden olabilir. BIST-100?ün bugün 105,500-108,500 bandında
işlem görmesini bekliyoruz.
Güne Bakış
. Almanya?da 55,5 gelmesi beklenen Hizmet Sektörü PMI Ekimde 55,2
olarak gerçekleşti.
. Euro bölgesinde İmalat Sektörü PMI Ekim ayında 58,6 olarak
gerçekleşti. Beklenti 57,8.
. ABD'de imalat PMI Endeksi Ekim'de 54.5 gerçekleşerek 53,5 olan
beklentiyi aştı.
. OPEC'in petrolde üretim kısıtlamalarının süresini uzatmayı
görüşmesinin yanı sıra, kısıtlamalardan çıkmak üzere bir strateji
üzerinde çalıştığı belirtildi.
Ekonomi Haberleri
Hazine dün yaptığı ihalelerle Ekim borçlanma planını tamamladı.
Hazine dün 2 yıllık ve 10 yıllık sabit kuponlu ve 7 yıllık değişken
faizli tahviller için yaptığı ihalelerle, Ekim ayı iç borçlanma
planını tamamladı. Dünkü ihalelerde toplam 9,6 mlr TL?lik satış
yapıldı, bunun 8,2 mlr TL?si piyasaya satıldı ? açıklanan borçlanma
planına göre piyasaya 9,4 mlr TL satış yapılması bekleniyordu.
İhalelerde oluşan faizler piyasa faizlerine yakın gerçekleşirken,
talebin karşılanma oranı 10 yılllık bono ihalesinde %70 gibi yüksek
bir oranda gerçekleşti. Piyasaya beklenenden daha az satış yapılması
sonucu, ihalelerden sonra bono faizlerinde yükseliş görüldü.
Hazine?nin Kasım ve Aralık aylarındaki borçlanma planı çok daha rahat
normalde bono faizlerinde limitli de olsa bir rahatlama beklenebilir.
Ancak, gelecek hafta açıklanacak Ekim enflasyonu ve global risk
iştahının faizlerin yönünde belirleyici olacağını tahmin ediyoruz.
IKBY referandum sonuçlarını askıya aldığını açıkladı. Irak Kürt
Bölgesel Yönetimi (IKBY), geçen ay yapılan Türkiye ve tüm bölge
ülkelerinin karşı çıktığı bağımsızlık referandumunun sonuçlarını
askıya aldığını açıkladı. Haber kaynaklarına göre IKBY bu kararı
merkezi Bağdat hükümetiyle diyalog sürecini başlatmak için aldı.
Habere göre IKBY bölgesinde ateşkes ilan edip tüm askeri operasyonları
durduracak. Gelişme genel jeopolitik riskler açısından pozitif
Merkezi Irak hükümetinin kararı kabul edip etmeyeceği takip edilecek.
(Kaynak: Hürriyet)
Şirket Haberleri
Turk Telekom?da operasyonel performanstaki güçlü seyir 3Ç17?de
devam ediyor
Türk Telekom 3Ç17?de 293 milyon TL net kar açıkladı. Bu hem bizim
hem de piyasanın beklentilerinin bir miktar altında. Öte yandan
operasyonel performanstaki güçlü seyrin ise 3Ç17?de devam ettiğini
gözlemliyoruz. Konsolide satış rakamı 4,5 milyar TL gelirken yıllık
bazda %10 büyüdü ve genelde beklentileri karşıladı. VAFÖK ise 1,7
milyar TL olurken tahminimizi aştı. Dolayısıyla %37 olarak gerçekleşen
VAFÖK marjı bizim beklentimizin yaklaşık 2 puan piyasa beklentisinin
ise yaklaşık 1 puan üzerinde kaldı. Burada özellikle operasyonel
masraf yönetiminin (hem personel giderler hem reklam giderleri
açısından) başarılı şekilde yapılmasının etkili olduğunu düşünüyoruz.
Genel itibariyle 3Ç17 operasyonel performansının hisse üzerinde olumlu
etki yaratması beklenir fakat özellikle TL?de son günlerde yaşanan
değer kaybı şirketin açık pozisyonu nedeniyle hisse üzerinde
oluşabilecek bu olumlu havayı dağıtabilir. Bunu da göz ardı etmemek
gerek.
Özellikle satışlar kalemine baktığımızda sabit internet satışları
beklentilerimizin hafif altında kalırken mobil satış gelirleri ise
tahminlerimizi bir miktar aştı. Dolayısıyla nette satışlar
beklentilerimizi karşılamış oldu. Konsolide bazda %10 satış büyümesini
şirket için gayet olumlu olarak görüyoruz.
BIST
Dün 107,100 ? 108,000 arasında işlem gördü ve günü -0,09%
değişimle en düşüğüne yakın kapandı. RSI aşağı devam etti, işlem
hacminde hafif artış vardı.
X100 . Grafikte 5g ortalamasının ve 107,500 direncinin altında
kaldı. 106,750den geçen 50g ortalamaya yaklaştı.
X100 . Destekleri 106,000 ve 50g ort 106,750 bandı ve 100g ort ve
22g ortalamanın kesiştiği 105,000 dirençleri ise 107,500 ve
109,000-110,000 bandı görüyoruz.
X100 . Bu sabah yatay açılış sonrasında 106,750 ? 107,500 arasında
işlem aktivitesi bekliyoruz ve haftanın ikinci yarısında haber akışına
bağlı olarak 105,000 veya 110,000 hedefleyen hareketlenme öngörüyoruz.
VİOP
Dün 131,600-132,700 arasında işlem gördü ve günü %0 değişimle
131,900 seviyesinde yatay kapadı. RSI yatay kaldı işlem hacmi yüksek
gerçekleşti.
EKİM . Grafikte 100g ort hafif üzerinde kapadı. Sıkışma 132,200
direncinde 100g ort, 50g ort ve 5g ortalamaların dar alanda buluşması
ile sürüyor.
EKİM . Destekleri 100g ort 131,500, 130,000 ve 22g ort 129,400
dirençleri ise 5g ve 50g ortalamanın kesiştiği 132,500, 133,600 ve
135,000 olarak gözükmekte.
EKİM . Bu sabah yatay açılış sonrasında 131,000 ? 132,500 arasında
işlem aktivitesi bekliyoruz.
BONO/TAHVİL
On yıllık gösterge tahvil faizi ihalelerden sonra ve Amerikan
on yıllık tahvil faizindeki yükselişin de etkisiyle % 11,68
bileşiklere kadar çıkarak Ocak ayı seviyesine geri döndü.
Destekleri % 11,70 ve % 11,75 iken direnci % 11,50 seviyesi
olarak görüyoruz. RSI aşırı satım seviyesine girdiğini
gözlemliyoruz.
Hazine bu ay gerçekleştirdiği ihalelerle faizleri daha da
yükseltmemek adına 13.5 milyar TL'lik itfasına karşılık
hedeflediği 19.7 milyar TL'den daha az borçlanmış oldu.
Ekim ayı için toplam 18.35 milyar TL borçlanan Hazine,
itfasının % 135'ini çevirmiş oldu. Dün düşük talep gelen
ihalelerin ardından bugünkü ihalelere gelecek talebe
yoğunlaşan piyasalarda korkulan olmazken ihale bileşikleri
de piyasa seviyeleri doğrultusunda gerçekleşti. Yüklü Ekim
ayı itfasını geride bırakan Hazine'nin yıl sonuna kadar
borçlanma sıkıntısı bulunmuyor.
İki yıllık gösterge 15 Mayıs 2019 itfalı tahvilin, aynı gün
valörlü ortalama bileşik faizi % 12,42 olarak gerçekleşirken
11 Ağustos 2027 itfalı on yıllık gösterge tahvil ise ortalama
% 11,64 bileşikten işlem gördü. BİST Tahvil ve Bono
Piyasası?ndaki günlük işlem hacmi 1,8 milyar TL oldu. Repo
ters repo işlem hacmi 7 milyar TL olurken Bankalararası
repo pazarı işlem hacmi 2,9 milyar TL ve Takasbank Borsa
Para piyasası 1 günlük vadede işlem hacmi 2 milyar TL
olarak gerçekleşti. Ülke risk primini gösteren 5 yıllık CDS ise
175,05 seviyesinde bulunuyor.
Merkez Bankası döviz satım ve haftalık repo ihalesi açmadı.
TCMB 1,25 milyar dolar tutarında bir hafta vadeli depo
karşılığı döviz depo ihalesi açtı. İhaleye 1,8 milyar dolar
teklif gelirken gerçekleşen tutar 1,25 milyar dolar oldu. TL
faiz oranı % 12,25 dolar faizi ise % 1,25 olarak belirlendi."
https://www.denizyatirim.com/arastirma-notlari/
*******
Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım
danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti,
aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen
bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı
sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve
tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine
dayanmaktadır. Bu görüşler mali durumunuz ile risk getiri
tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer
alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize
uygun sonuçlar doğurmayabilir.
*******
Foreks Haber Merkezi (
[email protected] )
http://www.foreks.com
http://twitter.com/ForeksTurkey