İntegral Menkul ( http://www.integralmenkul.com.tr ) Tarafından
Hazırlanan Forex Bülteni:
"Türkiye Sanayi Üretimi: Sanayi kuruluşlarının son dönemde
gerçekleştirmiş olduğu üretim miktarındaki artışı/azalışı gösteren,
sanayi üretimi verisinde yükseliş yaşanması durumunda ülke para
biriminin değer kazanması beklenmektedir. Sanayi üretimi son olarak
eylül ayında %3.1 daralma gösterirken, beklentiler ekim ayında %1.5
büyüme olacağı yönünde. Sanayi üretiminin geçtiğimiz döneme göre
artması Türk Lirasının destek sağlayabilir. (10:00)
ECB Politika Faiz Kararı & ECB Başkanı Draghi Konuşması: Parasal
genişleme sürecine adım atan Avrupa Merkez Bankası politika faizini
son olarak Mart toplantısında %0.05 seviyesinden %0.00 seviyesine
çekti. Ekonomistler ECB'nin politika faizinde değişikliğe gitmesini
beklemiyor. Açıklama sonrasında saat 16.30'da ECB Başkanı M.Darghi'nin
yapacağı konuşmanın da takip edilmesinde yarar var. (15:45 ? 16:30)
ABD İlk İşsizlik Başvuruları: Devlete ait iş bulma kurumuna ilk
kez yapılan başvuruların sayısını izleyen, ilk işsizlik başvuruları
verisinde yükseliş yaşanması, ülkede işsiz sayısını artmakta olduğu
gösterir. İşsiz sayısında yaşanan artışın, normal şartlarda ülke para
birimi üzerinde negatif etki meydana getirmesi beklenmektedir.
Haftalık olarak açıklanan veri için beklentiler geçtiğimiz haftanın
altında 257 bin seviyesinde bulunuyor. (16:30)
ABD Devam Eden İşsizlik Başvuruları: İş bulma kurumuna işsizlik
ödeneği almak için yapılan başvuru sayısını izleyen ekonomik verinin,
geçen dönemlere göre artış kaydetmesi ekonomide yaşanan yavaşlamayı
göstermesinden dolayı, ülke para birimi üzerinde olumsuz etki
yaratması beklenir. Geçtiğimiz haftaya göre dokuz 33 bin kişilik
azalma bekleniyor. (16:30)
Ekonomik Gelişmeler
Türkiye
Uluslararası kredi derecelendirme kuruluşu Fitch yapmış olduğu
açıklamalarında, temmuz ayındaki darbe girişimi gibi siyasi
belirsizliğin Türkiye?nin uzun vadeli ekonomik performansı ve banka
varlık kalitesine zarar verdiklerini belirtti.
Başbakan Yardımcısı Mehmet Şimşek açıklamalarında, Türkiye
ekonomisinin şoklara karşı inanılmaz dirençli olduğunu ancak sadece
reel sektöre teşvik verilirse piyasaların Türkiye?nin CDS?lerini
patlatabileceğini de vurguladı.
AK Parti'nin anayasa teklifi için MHP'de imzalar toplandı. MHP'li
vekillerin imzası tamamlandı.
ABD
ABD?de 2 aralık ile biten haftada mortgage başvuruları -%0.7
olarak açıklandı.
Avrupa
İngiltere?de sanayi üretimi ekim ayında aylık bazda -%1.3 ve
yıllık bazda -%1.1 olarak açıklandı. Aynı dönemde, imalat üretimi bir
önceki aya göre %0.2?den -%0.9?a ve geçen yılın aynı dönemine göre
%0.1?den -%0.4?e geriledi.
İngiltere?de halifax konut fiyat endeksi kasım ayında aylık bazda
%0.2 olarak açıklanırken, bir önceki ayın rakamı %1.4?den %1.5?e
revize edildi. Geçen yılın aynı dönemine göre %5.2?den %6.0?a artış
kaydetti.
Almanya?da sanayi üretimi ekim ayında aylık bazda %0.3 ve yıllık
bazda %1.2 olarak açıklandı.
İngiltere Ulusal Ekonomik ve Sosyal Araştırma Enstitüsü GSYİH
Tahmini kasım ayında %0.4 seviyesinde açıklandı.
Petrol
Nijerya petrol bakanı yapmış olduğu açıklamalarında, OPEC dışı
ülkelerle 10 Aralık tarihinde yapılacak olan toplantıda daha fazla
petrol üretiminin azaltılmasını beklediklerini, ocak ayında ham petrol
üretimini günlük 2.1 milyon varil hedeflediklerini de belirtti.
Uluslararası kredi derecelendirme kuruluşu Fitch açıklamalarında,
OPEC anlaşmasının piyasanın yeniden dengelenmesini hızlandırmaya
destek olabileceğini ve önceki beklenene kıyasla petrol fiyatlarının
daha hızlı toparlanmasına öncülük edilebileceğini ifade etti.
2 Aralık ile biten haftada ABD?de DOE ulusal stoklar 2.38 milyon
varil azaldı. Cushing/Oklahoma stokları ise 3.78 bin varil artış
kaydetti. Toplam üretim 2 bin varil azaldı.
Asya
Japonya ekonomisi üçüncü çeyrekte bir önceki çeyreğe göre %0.3
büyüme kaydetti. Geçen yılın aynı dönemine göre de %1.3 büyüdü.
Çin?de ihracat kasım ayında geçen yıla göre %0.1, ithalatta %6.7
oranında artış kaydetti. Çin?de dış ticaret fazlası kasım ayında 44.61
milyar dolar olarak gerçekleşti.
Forex Yorumları
Ons Altın Yukarı Tepki İçin Şansını Denemek İstiyor
Ons Altın dar alanda kısa paslaşmalara devam ediyor. 1160$
seviyesinde kısa vadeli dip çalışması yapan Altın, Dolar Endeksinde
görülen zayıflıkla birlikte tepki yapmak istiyor ancak henüz 1180$
seviyesini kıramadı. Bugünkü Avrupa Merkez Bankası (ECB)
toplantısından piyasalar faizlerde değişiklik beklemezken aylık 80
miyar euroluk varlık alımının vadesinin uzatılmasını bekliyor. Fed
kadar etkisi olamasa da ons Altın likiditeyi sever ve bu karar
muhtemelen olumlu olabilir. Satım opsiyonlarında görülen prim
artışları yavaşlamaya başladı. Aynı zamanda ABD borsalarında işlem
gören Altın yatırım fonları dünkü seansta alıcılı işlem gördü. . Bu da
altının tepki yapabileceği argümanını güçlendiriyor.
Ons Altını teknik olarak ele aldığımızda 1160-1180$ aralığı geniş
bant olmak üzere işlemlerin yoğunlukla 1165-1177$ aralığında geçtiğini
görüyoruz. 1160$ seviyesinde dip yapmaya çalışan altında görünüm halen
daha alçalan yöne doğru ancak 1180$ seviyesini zorlaması ve geçmesi
halinde 1190-1200$ seviyelerine doğru kısa vadeli tepkiler görebiliriz.
Dirençler: 1177/ 1188/ 1200
Destekler: 1167/ 1165/ 1160
Brent Petrolde Görülen OBO Düzeltmeyi Gösteriyor
Petrol fiyatlarında bir miktar geri çekilme yaşanıyor. Dün ABD?den
açıklanan stok verilerine baktığımızda ulusal stokların 2.3 milyon
varil azaldığı görülse de ABD?nin ana petrol faaliyet alanı olan
Cushing ?de petrol stoklarının son 7 yılın en yüksek rakamı olan 3.8
milyon varil artması görünümü bozdu. Bu hafta cumartesi günü OPEC dışı
ülkelerdeki üretim kesintisiyle ilgili OPEC ve OPEC dışı ülkeler
Moskova?da bir araya gelecekler.
Ham Petrolü teknik olarak ele aldığımızda 52.20$ ana direnç
seviyesi bir kez daha kırılamadı ve petrolde alım gücüne yorgunluk
yaşanmasına sebep oldu. Fibonacci düzeltme aralıklarına göre
48.25-52.20$ aralığında bulunuyoruz. Geri çekilmeleri bu desteklere
doğru izleyebiliriz. Petrolde ana yön yükseliş yönünde fakat 43.80$
seviyesinden geçen trendden bir hayli uzaklaştık bu nedenle sağlıklı
bir eğim olmadığını görüyoruz.
Dirençler: 50.25/ 52.20/ 53.60
Destekler: 49.30/ 48.25/ 47.70
Brent petrolü teknik olarak ele aldığımızda saatlik periyotta
yükseliş trendinin tepesinde OBO formasyonu oluşmuş. 53.20 desteği
gerisine düşmesi ile de çalışmaya başlamış görünüyor. Hedef seviyesi
yaklaşık 51.50$ seviyelerine doğru devam eden formasyon, kısa bir
düzeltmeye işaret ediyor. Olası tepkilerinde 53.20-53.30$ seviyeleri
üzerine çıkamaz ve yerleşemezse tekrardan düzeltmeye yönüne doğru
hareket etme şansı devam edebilir.
Dirençler: 53.20-53.30/ 53.75/ 54.50
Destekler: 52.80/ 52.30/ 51.10
Euro/Dolar Avrupa Merkez Bankası kararlarını bekliyor
EUR/USD paritesi, bugün gerçekleşecek olan Avrupa Merkez Bankası
(ECB) para politikası toplantısı öncesi 1.0700 ? 1.0800 aralığındaki
seyrini sürdürüyor. Bugün ECB?den faizlerde değişikliğe gitmesi
beklenmiyor. Bugün daha çok ECB varlık alım miktarını büyütmek ya da
süresini uzatmak gibi doğrudan mı bir adım atacak yoksa varlık alım
kompozisyonunu değiştirmek gibi dolaylı bir yol mu çizecek bunu
öğreneceğiz. Mevcut durumda ECB her ay 80 milyar Euro varlık alım
programı çerçevesinde alımlarını Mart 2017?ye kadar sürdüreceğini
açıklamıştı. Ancak piyasalar bu toplantıda varlık alım programı
süresinin altı ay daha uzatılacağı yönünde beklentide yoğunlaşmış
durumda. Bununla birlikte ECB faiz kararı sonrası konuşma yapacak ECB
Başkanı Draghi?nin piyasalara ileteceği mesajlar da yakından takip
edilecek. ABD cephesinde ise haftalık işsizlik başvuruları
açıklanacak. ECB'nin varlık alım programında değişikliğe gitmemesi
durumunda euroda kısmi bir güçlenme olabilir ve parite 1.08 seviyesini
geçme çabası gösterebilir. Bu durumda 1.0850 direnci önemli olacak
ECB'nin beklentileri karşılaması durumunda ise euroda bir miktar kar
satışları görebiliriz ve 1.0850 direnci daha da güçlenebilir.
Teknik olarak EUR/USD paritesi 1.0800 ? 1.0850 direnç bölgesini
aşamadığı sürece kısa vadede 1.0700 ? 1.0800 arasında yataylık
sürebilir. İlk aşamada 1.0850 seviyesi önemli ancak paritenin düşüş
trendinden çıkması için 1.1090 seviyesinin üzerinde kalıyor olması
gerekmekte. Paritenin 1.0705 seviyesinde gücünü koruyamaması durumunda
ise yeniden 1.0655 ? 1.0520 destek seviyelerini test etmek
isteyecektir.
Dirençler: 1.0795 / 1.0850 / 1.0900
Destekler: 1.0705 / 1.0655 / 1.0560
GBP/USD 1.2670 direnç seviyesinin altında seyrediyor
GBP/USD paritesi 1.2670 direnç seviyesi altındaki hareketini
sürdürüyor. Dün İngiltere?de Ekim ayını yansıtan sanayi ve imalat
sektörüne yönelik üretim verilerinde yaşanan bozulmaya paritede geri
çekilmeyi tetiklese de gün içerisinde küçük çaplı toparlanmalar
yaşandı. Bugün İngiltere cephesinde açıklanması beklenen majör bir
veri bulunmuyor. ABD kanadında ise haftalık işsizlik başvuruları
açıklanacak. Diğer yandan bu hafta içerisinde açıklanması beklenen
İngiltere Temyiz Mahkemesinin Brexit kararı parite üzerinde etkili
hareketlere neden olabilir.
Teknik olarak GBP/USD paritesinde yükselen trend sürüyor.
Paritenin 1.2770 seviyesi üzerinde yaşanabilecek kapanışlar paritede
yeniden yükseliş hareketini canlandırabilir. Buna karşın parite
yükselmekte başarılı olamaz ve direnç seviyelerinden geri dönüş
gerçekleştirirse yükselen trendin geçtiği 1.2485 seviyesine doğru
gevşeme yaşanabilir.
Dirençler: 1.2670 / 1.2684 / 1.2770
Destekler: 1.2555 / 1.2515 / 1.2485
TL, bugünkü EKK kararlarını bekliyor
Global piyasalarda, Dolar rallisi ivme kaybetti. Dolar endeksinin,
100 puan sınırında hareket ediyor olması gelişmekte olan ülke
piyasalarının nefes almasını sağlıyor. Hafta başından bu yana, Türk
Lirası ABD Doları karşısında %4?e yakın değer kazanırken, gelişmekte
olan ülke para birimlerinde değer kazananlar arasında birinci sırada
yer alıyor. Türk Lirasının ABD Doları karşısında değerleniyor olması,
Dolar/TL paritesinin de 3.40 seviyesinin altına doğru geri çekilmesine
neden oluyor. Son dönemde, döviz kurundaki oynaklık nedeniyle
Cumhurbaşkanı Recep Tayyip Erdoğan geçtiğimiz hafta döviz bozdur
çağrısı yapmıştı. Yapılan bu çağrıya desteğin her geçen gün artıyor
olması da Türk Lirasının pozitif etkilenmesine neden olduğunu
söyleyebiliriz. Bugün gündemde, Cuma gününden bu yana merakla beklenen
EKK kararları olacak. EKK?dan gelecek açıklamalar TL?nin seyri
açısından önemli olabilir. Genel olarak bankacılık, reel sektör ve
istihdam konularında bazı kararların açıklanması bekleniyor. Dış
piyasada ABD takviminin sakin olduğu bugünde, Türkiye?den sabah
saatlerinde de sanayi üretimi rakamlarını takip ediyor olacağız.
Ancak, iç piyasada EKK kararlarının daha önemli olduğunu ve
fiyatlamalar üzerinde etki yaratabileceğini belirtmekte fayda var.
USD/TRY paritesini teknik olarak ele alırsak, 2014 yılından bu
yana devam eden yükselen kanal içerisinde hareketini sürdürüyor.
Parite, 3.40 seviyesinin altında ve 3.37-3.38 bandında seyrini
koruyor. Eğer, 3.40 seviyesinin altında seyrini sürdürmeyi başarırsa
paritenin geri çekilmesi biraz daha kolaylaşabilir ve 3.35 altı
seyirler izleyebiliriz. Ancak, takip ettiğimiz direnç noktası olan
3.40 seviyesi ve üzerine doğru ataklar paritenin yukarı yönde
ivmelenmesini kolaylaştırabilir. Genel resimde, yukarı yönde eğilimini
koruduğunu izlemeye devam ediyoruz.
Destekler: 3,35 / 3,33 / 3,30
Dirençler: 3,40/ 3,4150/ 3,4550
USD/JPY paritesi yükselişlerinde güçlü olamıyor
USD/JPY paritesi 113.30 destek seviyesine oldukça yakın bir
bölgede işlem görüyor. Asya saatleri içerisinde Japonya?dan 3.çeyrek
dönemine ait GSYİH final verilerini aldık. Gelen veriler
incelendiğinde, çeyreklik bazda ekonomik büyüme verisi %0.3 oranında
bir büyüme kaydetti. Yıllık bazda ise %2.2 olarak aldığımız ilk okuma
GSİYH verisi %1.3 olarak revize edildiği görülüyor. Büyüme verilerinin
aşağı yönlü revizyon görmesine karşın parite üzerindeki etkileri
oldukça sınırlı kaldı. Global anlamda güçlü seyrini sürdüremeyen ve
yorulma belirtileri veren Dolar endeksi 100.00 seviyesinin altına
sarkma isteğinde olduğunu görüyoruz. Endeksin bu geri çekilmelerini
sürdürmesi Yenin Dolar karşısındaki kayıplarını toparlanmasına
yardımcı olabilir. Bugün gün içerisinde haftalık olarak takip
ettiğimiz işsizlik başvuruları verisi günün tek ABD verisi olacak.
Bunun yanı sıra öğle saatlerinde Japonya Merkez Bankası (BoJ) Başkanı
H.Kuroda?nın konuşması olacak. Parasal gevşeme sinyallerini zaten
aldığımız başkandan aralık ayı toplantısına sayılı günler kala
vereceği mesajlar önemli olabilir. Diğer yandan bugün ECB?nin faiz
toplantısında tahvil programının uzatılmasına yönelik beklentiler
yoğunlaşmış durumda. ECB?nin hiçbir hareket yapmaması durumunda
euro?da ciddi bir güçlenme olabilir ve bu durum dolar endeksini aşağı
itebilir. Dolaylı olarak USDJPY paritesi üzerinde de aşağı yönlü
hareketlere neden olabilir. Bu nedenle ECB toplantısının da
izlenmesinde fayda var.
Teknik olarak USD/JPY paritesinin, 114.75 direncine doğru yaptığı
tepki alımları eskisi kadar güçlü değil. Günlük periyotta
incelediğimizde kısa vadede bir çift tepe formasyonu oluşumu olduğunu
görüyoruz. Formasyonun tamamlanması durumunda parite için hedef nokta
bizimde takip ettiğimiz 111.85 destek seviyesine hemen hemen karşılık
geliyor. Aksi durumda formasyonun bozulması durumunda paritedeki
yükselişlerin devam ettiğini söyleyebilmek için 114.25 direnç seviyesi
ısrarcı seyirler görmemiz gerekebilir.
Direnç: 114.25 / 115.50 / 116.50
Destek: 113.30 / 112.90 / 111.85
DAX yatay kanalı kırarak yükseliş trendi başlatmış olabilir
Avrupa Merkez Bankası?nın aylık 80 milyar Euro düzeyindeki tahvil
alımını 6 ay daha uzatacağına yönelik beklentiler ve İtalya
hükümetinin ülkenin en büyük bankası Monte Dei Paschi ye nakit enjekte
edebileceğine yönelik haber akışlarının etkisiyle Avrupa
piyasalarındaki ralli dünde devam etti. DAX endeksi %2?ye yakın
performans gösterirken, 10800 direncini geçerek yüksek bir kapanış
sergiledi. ABD piyasalarındaki rekorlar dünde devam ederken bu sabah
Asya piyasalarında da iyimser havayı izliyoruz. Bugün AMB?den
faizlerde değişikliğe gitmesi beklenmezken, tahvil programını
uzatmasına yönelik beklentiler var. Sonrasında Draghi?nin açıklamaları
önemli olacak.
CFD ise spot DAX endeksinin 10800 direncini geçmesi ile birlikte,
kendisinin kırmakta zorlandığı 10785 direncini kırdı ve 11042
seviyesinden kapanış gösterdi. Bu seviyelerinin de geçilmesi ile
birlikte 11450 seviyesindeki zirve direnci test edilebilir. DAX uzun
zamandır içinde bulunduğu yatay bandı yukarı yönlü sonlandırdı. Bu
nedenle yukarı yönlü eğilim güçlü kalabilir.
Destekler: 10990-10880-10785
Dirençler: 11050-11200-11450 "
******
Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım
danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti,
aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen
bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı
sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve
tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine
dayanmaktadır. Bu görüşler mali durumunuz ile risk getiri
tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer
alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize
uygun sonuçlar doğurmayabilir.
*******
Foreks Haber Merkezi (
[email protected] )
http://www.foreks.com
http://twitter.com/ForeksTurkey