***AKBNK*** AKBANK T.A.Ş.( Tertip İhraç Belgesi )

***LOGO*** LOGO YAZILIM SANAYİ VE TİCARET A.Ş.( Finansal Duran Varlık Edinimi )

İlgili Şirketler []
İlgili Fonlar [] n Varlık Edinimi

Yapılan Açıklama

Hayır (n Tarihi
04/04/2016 yır (No) İçeriği şkin Yönetim Kurulu Karar Tari
Alıma İlişkin Yönetim K
Evet inilen Finansal Duran Varlığınsal Duran Varlığın Faaliyet Konusu
Bilgi Teknolojileri rlığın Sermayesi
14.
Edinim Y
İşlemin Tamamlandığı/Tamamlanacağı Tarih inme Koşulları
Peşin (Cash)
Edinilen Payların Nominal Tutarı
-
Beher Pa
-
30.246.000-Euro
Ed)
%100 dinim Sonrasında Sahip Olunan
Edinimden Sonra Finansal Varlıkta Sahip
Ed Ortaklığın Kamuya Açıklanan Son Finansal Tablosundaki Aktif
İşlem Bedelinin Ortaklığın Kamuya Açıklanaa Göre Oluşan Hasılat Tutarına Oranı (%)
%77
Ortaklığın Faaliyetlerine Etkisi
Yurtdışı pazarlarda büyüme, uluslararası düzeyde rekabet gücü
Pay Alım Teklifinde Bulunma Yükümlülüğünün Doğup Doğmadığı
Hayır (No)
Pay Alım Teklifinde Bulunma Yükümlülüğü Doğuyorsa Muafiyet Başvurusu Yapılıp Yapılmayacağı
Hayır (No)
Satan/Devreden Kişinin Adı/Ünvanı
Ferabosco Investments Limited and South Eastern Europe Fund LP ve şahıslar
Karşı Taraf SPK Düzenlemelerine Göre İlişkili Taraf mıdır?
Hayır (No)
Ortaklığın Satan/Devreden Tarafla İlişkinin Niteliği
Herhangi bir ilişkili taraf ilişkisi bulunmamaktadır.
Varsa İşleme İlişkin Sözleşme Tarihi
02/09/2016
Finansal Duran Varlığın Değerinin Belirlenme Yöntemi
Gelir ve Piyasa Yaklaşımı değerleme yöntemleri kullanılmıştır.
Değerleme Raporu Düzenlendi mi?
Düzenlenmedi (Not Prepared)
Değerleme Raporu Düzenlenmediyse Nedeni
Ilişkili taraf işlemi değildir
Değerleme Raporu Düzenlendiyse Tarih ve Numarası
-
Değerleme Raporunu Hazırlayan Değerleme Kuruluşunun Unvanı
-
Değerleme Raporu Sonucu Bulunan Tutar
-
İşlem Değerleme Raporundaki Sonuçlara Uygun Gerçekleştirilmemişse/Gerçekleştirilmeyecekse Gerekçesi
-
Açıklamalar

4 Nisan 2016 tarihinde Şirketimiz ile Ferabosco Investments Limited and South Eastern Eurdaki Total Soft yazılım şirketında 3.48 milyon Euro olarak gperformansa bağlı olarak 2016 yılında 4 milyon Euronun üzerinde olması beklenmektedir. Buna göre şirket 8.6x 2015 FAVÖK çarpanı ve yaklaşık 7.0x beklenen 2016 FAVÖK çarpanı ile satın alınmıştır. Satın alım, %57 özsermaye ve %43 banka kredisi ile finanse edilmiştir.
 
Bağımsız rketin büyümekte olan yurtdışı satışları, 2015'te toplam satışlarının %23'ünü oluşturmuştur. Total Soft'un 2015 yılı satış geliri 21.3 milyon Euro, FAVÖK'ü 3.48 milyon Euro olarak gerçekleşmiştir. 2016 yılının ilk altı ayında ise satış geliri 10.65 milyon Euro, FAVÖK'ü 1.97 milyon Euro olmuştur.
      Total Soft'un satın alımı ile Logo'nun yurtdışı pazarlarda büyüme imkanı bulması, finans, leasing, medikal ve tarım gibi dikey çözümler ile uluslararası rekabetçi avantaj sağlaması, Romanya'daki yüksek nitelikli Ar-Ge personeline erişim imkanı bulması ve Türkiye'deki başarılı KOBİ deneyimini Romanya'ya taşıma imkanı bulması beklenmektedir. Satın alımın gelecek dönemlerde varolan sinerjiler sayesinde devam etmekte olan büyümemize katkı sağlaması beklenmektedir. 
 
The non-binding agreement signed between our Company and Ferabosco Investments Limited and South Eastern Europe Fund LP on April 4, 2016 for consideration of a share purchase in Total Soft S.A. in Romania has been successfully concluded. Logo Software Investment S.A. ? a 100% subsidiary of Logo Yazılım Sanayi ve Ticaret A.Ş. acquired 100% of Total Soft shares for an enterprise value of ¬30 million and an equity value of ¬30.25 million. Total Soft had an EBITDA of ¬3.48 million in 2015 and based on the performance to date during the current year, Total Soft's EBITDA is expected to reach over ¬4 million in 2016, which translates to a 2015 EBITDA multiple of 8.6x and expected 2016 EBITDA multiple of around 7.0x. The acquisition was financed through cash (57%) and bank financing (43%).
According to three third party market reports, Romanian EAS market is expected to grow with a EURO CAGR of 8.3%-12.1% over the next 5 years.  Total Soft with its enterprise level company has a growing internareported a revenue of ¬21.3 mirtical markets like finance, leasing, medical and agriculture, provide an opportunity to tap the highly qualified R&D pool of Romania and be able to transfer Logo's SME know-how into Romania. Due to prevalent synergies we expect the acquisition to contribute to our continuing growth in coming periods. 
      
-Foreks Haber Merkezi-