İntegral Menkul ( http://www.integralmenkul.com.tr ) Tarafından
Hazırlanan Forex Bülteni:
"İngiltere Hizmetler PMI: 2015 yılına 57.2 seviyesinde başlayan
İngiltere hizmet PMI endeksi yıl içinde Nisan ayında 59.5 düzeyine
yükseldikten sonra gerilemeye başladı ve Eylül ayında 53.3 olarak
açıklandı. 2016 yılına 55.6 seviyesinden başlayan PMI endeksi Şubat
ayında 52.7 seviyesine geriledikten sonra Mart ayında 53.7'ye
yükseldi. Nisan ayı beklentileri 53.5 seviyesinde bulunuyor. (11:30)
ABD İlk İşsizlik Başvuruları: Devlete ait iş bulma kurumuna ilk
kez yapılan başvuruların sayısını izleyen, ilk işsizlik başvuruları
verisinde yükseliş yaşanması, ülkede işsiz sayısını artmakta olduğu
gösterir. İşsiz sayısında yaşanan artışın, normal şartlarda ülke para
birimi üzerinde negatif etki meydana getirmesi beklenmektedir.
Haftalık olarak açıklanan veri için beklentiler geçtiğimiz haftanın
üzerinde 260 bin seviyesinde bulunuyor. (15.30)
ABD Devam Eden İşsizlik Başvuruları: İş bulma kurumuna işsizlik
ödeneği almak için yapılan başvuru sayısını izleyen ekonomik verinin,
geçen dönemlere göre artış kaydetmesi ekonomide yaşanan yavaşlamayı
göstermesinden dolayı, ülke para birimi üzerinde olumsuz etki
yaratması beklenir. Geçtiğimiz döneme göre 2 bin kişilik azalış
bekleniyor. (15.30)
Ekonomik Gelişmeler
Türkiye
Cumhurbaşkanı Erdoğan ile Başbakan Davutoğlu'nun görüşmesi sona
erdi. Görüşmeden sonra AK Parti'nin olağanüstü kongreye gitme kararı
aldığı genel haberler içerisinde yer alıyor. Davutoğlu'nun, kongrede
aday olması beklenmiyor. AK Parti MYK toplantısı bugün saat 11:00
yapılacak. Toplantıdan kongre tarihinin çıkması bekleniyor. Kongre
tarihinin Mayıs sonu yapılması genel beklentileri içerisinde.
TCMB tarafından yayınlanan Nisan ayına ait aylık enflasyon
değerlendirmesi raporunda, döviz kurlarının yıllık enflasyon
üzerindeki birikimli etkilerinin azalmaya devam ettiğini ve çekirdek
göstergelerin ana eğilimlerindeki iyileşmesinin sürerken yıllık
enflasyonlarındaki düşüşün halen sınırlı kaldığının gözlendiğini
belirtti. Enerji ve temel mal gruplarının katkılarında kayda değer bir
değişiklik olmadığını ve hizmet grubu katkısında sınırlı bir azalma
gözlemlendiği ifade edildi.
TCMB tarafından açıklanan TÜFE bazlı reel efektif döviz kuru Mart
ayında 110.81 olarak açıklandı. Geçtiğimiz yılın aynı döneminde ise
101.30 olarak gerçekleşmişti.
ABD
ABD'de Nisan ayına yönelik açıklanan ADP özel sektör istihdam
verisi beklentilerin altında 195 bin olarak açıklandı. Mart ayı verisi
ise 200 binden 194 bine revize edildi. Verinin detayı incelendiğinde,
veriye negatif katkının, orta ölçekli firmalarda işe alımların
yavaşlaması, imalat, mal ve hizmet üretimi sektörlerinde istihdam
kayıplarının yaşanması olduğu dikkat çekmekte.
ABD'de dış ticaret açığı Mart ayında %13.9 azalarak 40.4 Milyar
Dolar olarak açıklandı. Verinin detayı incelendiğinde, ABD'de dış
ticaret açığının Şubat 2015'ten bu yana açıklanan en düşük seviye
olduğu görülmekte.
ABD'de Nisan ayında hizmetler sektörü PMI rakamı beklentilerin
üzerinde 52.8 olarak açıklandı. Aynı dönemde, ISM imalat dışı endeksi
de beklentilerin üzerinde 55.7 olarak gerçekleşti.
ABD'de fabrika siparişleri Mart ayında %1.1 artış kaydetti. Şubat
ayı verisi -%1.7'den -%1.9'a revize edildi. Aynı dönemde, ulaşım dışı
fabrika siparişleri de %0.8 arttı.
ABD'de dayanıklı tüketim malları siparişleri Mart ayında %0.8
olarak açıklandı.
ABD'de 29 Nisan ile biten haftada MBA mortgage başvuruları -%3.4
olarak açıklandı. Bir önceki haftanın rakamı -%4.1 olarak
gerçekleşmişti.
Minneapolis Fed Başkanı Neel Kashkari, Tüm verilerin yakından
takip edildiğini ve veriler Fed'e izin verdiği sürece faiz konusunda
harekete geçeceğini belirtti.
Avrupa
Almanya'da hizmetler sektörü PMI Nisan ayında 54.5 olarak
açıklandı. Mart ayında bu rakam 55.1 düzeyindeydi. Verinin detayı
incelendiğinde, Nisan ayı rakamı son 11 ayın en düşük rakamı olarak
dikkat çekiyor.
Nisan ayında, Euro Bölgesinde hizmetler sektörü PMI Mart ayına
göre değişim göstermeyerek 53.1 olarak gerçekleşti.
Euro Bölgesinde perakende sektörüne ait açıklanan verilerin Mart
ayında beklentileri karşılayamadığı görülüyor. Şubat ayına göre
%0.3'den -%0.5'e düşüş kaydeden perakende satışlar, yıllık bazda da
%2.7'den %2.1'e geriledi.
İngiltere'de inşaat PMI Nisan ayında beklentilerin altında 52.0
seviyesinde gerçekleşti. Mart ayında 54.2 düzeyindeydi. Verinin detayı
incelendiğinde, Nisan ayında inşaat firmalarının iş görünümüne ilişkin
güveninin azaldığı görülmekte.
Petrol
ABD'de ham petrol stokları 29 Nisan ile biten haftada
beklentilerin üzerinde 2 milyon 784 bin varil artış kaydetti. Verinin
üretim kanadındaki düşüş 15 Ocak 2016 tarihinden bu yana sürmekte.
Cushing petrol stokları ise 243 bin varil olarak açıklanarak,
beklentilerin üzerinde gerçekleşti.
Çin
Çin'de açıklanan Nisan ayına ait Hizmetler PMI 51.8 olarak
gerçekleşti. Mart ayında bu rakam 52.2 seviyesindeydi. Nisan ayına ait
Bileşik PMI ise 50.8 olarak açıklandı. Mart ayında ise 51.3
düzeyindeydi. Nisan ayına ait açıklanan Bileşik ve Hizmetler PMI Mart
ayına göre bir daralma yaşamıştır.
Forex Yorumları
Altında görünüm zayıflıyor
Ons Altın dün açıklanan ADP özel sektör istihdam verisi
beklentilerin altında kalmasıyla beraber 1290$ seviyelerine doğru
hızlı bir çıkış yapsa da daha sonrasında çift tepe formasyonuna geri
dönerek 1271-1272$ hedef seviyesini gördü. Yarın açıklanacak tarım
dışı istihdam öncesinde ADP Nisan ayında 196K beklenirken 156K olarak
açıklandı, Mart ayı verisi ise 200K'dan 194K'ya revize edildi. Bu
sabah Çin'de özel sektör hizmet ve bileşik PMI rakamları beklentileri
karşılayamadı. Altında büyük bir etki yaratmasa da önümüzdeki günlere
ilişkin oluşabilecek küresel endişelere karşı altın güvenli liman
olacaktır. ABD'de işlem gören madencilik endeksi ve Altın yatırım
fonlarının son birkaç gündür oluşan performansları güçsüzdü. Bu durum
altının yükselişini şuan için desteklemiyor. Buna rağmen Ons Altına
yönelik talebin devam etmesi, sert bir satış beklentisini de
azaltıyor. Ons Altını teknik olarak ele aldığımızda 1290$ seviyesini
aşamaması güçsüzlüğünün belirtisiydi. Tekrar toparlanma çalışmasında
1290$seviyesi aşılamaz ise geri çekilmelerde en yakın destek seviyesi
1271$ seviyesi.
Dirençler: 1290/ 1302/ 1307
Destekler: 1280/ 1272/ 1265
Ham Petrol tepki çıkışı yapsa da henüz etkili değil
ABD Ham Petrolü WTI son birkaç gündür yaşadığı sert satış baskısı
sonrasında bir miktar tepki alarak tekrardan 45.00$ seviyelerine doğru
hareketlendi. Kanada'nın majör petrol üretim sahasından gelen yangın
haberleri aynı zamanda Kanadalı üreticilerin petrol üretimlerini de
etkileyebilir olduğu söyleniyor. Dün açıklanan DOE stoklarına göre
toplam petrol stokları 2.78 milyon varil artarak, 2 milyon varil
beklentilerinin de üzerinde açıklandı. Aynı şekilde Cushing stokları
da 243bin varil artış gösterdi. Önceki gün açıklanan API stoklarına
göre ise ulusal stokların 1.265 milyon arttığını görmüştük. DOE
verisinde stoklar artışını sürdürürken diğer yandan ise üretimdeki
düşüş 15 Ocak'tan bu yana devam ediyor. Her ne kadar stoklar artsa da
üretimin düşüyor olması, ham petrol beklentileri canlı tutuyor.
OPEC'in Haziran ayında yapılacak olağan görüşmesinde petrol arzını
dondurma konusu tamamen rafa kalkmış gibi gözüküyor. Bazı kaynaklardan
edinilen bilgiye göre toplantı gündeminde bile olmayabilirmiş. Ham
Petrolü teknik olarak ele aldığımızda önceki gün 45.0$ desteğini
kırarak yükselen trendini sonlandırmıştı. Buna ek olarak 46.75$
seviyesinden bu yana alçalan trend oluşturduğunu görüyoruz. Dün gelen
tepkinin ardından bu kısa vadeli minör trendin dışına çıksan da 44.60$
seviyesinin altında kaldığı sürece alçalan trendin etkisiyle satış
baskısında kalabilir. MACD halen daha dört saatlikte negatif bölgede
sat yönünde.
Dirençler:45.00/ 46.75/ 48.40
Destekler: 43.75/ 43.00/ 42.50
EUR/USD Yükseliş kanalı içinde hareket devam ediyor
EUR/USD paritesi, dün sabah saatlerinde Euro Bölgesi ve üye
ülkelerinde açıklanan hizmet ile bileşik PMI verilerinin gelmesi ile
1.1465 seviyesine geriledi. Nisan ayını yansıtan Euro Bölgesi hizmet
PMI verisi 53.1, bileşik PMI ise piyasa beklentisine paralel olarak
53.0 düzeyinde duyuruldu. Markit'in hazırladığı rapora göre İspanya
ve Fransa PMI verileri son 3 ayın, İtalya PMI verisi son 2 ayın en
yükseğinde gelirken, Almanya PMI verileri son 11 ayın düşüğünde
açıklandı. Diğer yandan Mart ayı Euro Bölgesi perakende sektörü yıllık
bazda %2.6 olan beklentiye karşılık %2.1 oranında açıklandı. Şubat ayı
perakende verisi ise %2.4'ten %2.7'ye revize edildi. Aylık bazda
perakende satışlar %-0.1 olan beklentinin altında %-0.5 oranında
daralma yönünde geldi. Buna karşılık Şubat ayı verisi %0.2'den %0.3'e
revize edildiği görüldü. Veriler EUR/USD paritesi üzerinde genel
fotoğrafı bozacak yönde bir etki etmedi. ABD cephesinde ise Nisan
ayını yansıtan ADP özel sektör değişimi 195 bin olan beklentinin
altında 156 bin olarak açıklandı ve zayıf bir görünüm ortaya koydu.
ADP detaylarını içeren raporda, Üretim sektöründe sağlanan istihdamın
Nisan ayında 11 bin kişi azalış gösterdiği belirtiliyor. EUR/USD
paritesi teknik olarak analiz edildiğinde, grafikte yeşil çizgiyle
gösterdiğim yükseliş kanalı içinde hareket eden parite fiyatının
direnç seviyelerinde zorlanma içinde olduğu görülmekte. Kanal içinde
ikinci bir yükseliş trendi tarafından desteklenen paritede bu trendin
geçtiği 1.1395 seviyesi önemli bir destek. Öncesinde ise 1.1465
seviyesi ana destek olarak izlenebilir. Yukarı alanda ise 1.1535 /
1.1615 / 1.1710 seviyelerini direnç olarak izlemeye devam edeceğiz.
Dirençler: 1.1535 / 1.1615 / 1.1710
Destekler: 1.1465 / 1.1395 / 1.1330
İngiltere PMI endeksleri gerilemeye devam ediyor
GBP/USD paritesi, dün açıklanan İngiltere inşaat PMI endeksinde
yaşanan gerileme ile birlikte 1.4470 destek bölgesini test etti. Mart
ayında 54.2 olarak açıklanan inşaat PMI endeksi, Nisan ayında 52.0
seviyesine geriledi. Yayınlanan raporun satır başlarında iş
aktivitesinde yaşanan genişlemenin 2013 yılı Haziran ayı sonrasında en
düşük seviyeye gerilediği ve Nisan ayında inşaat firmalarının iş
görünümüne ilişkin güveninin azaldığı görülmekte. Markit kıdemli
ekonomisti, Tim Moore rapor hakkında yaptığı değerlendirmede zayıf
büyüme beklentilerinin ve Avrupa Birliği referandumunun yaratmış
olduğu belirsizliğin, firmaların önemli harcama kararlarını
ertelemesine neden olduğunu vurguladı. Chartered Institute of
Procurement & Supply CEO'su David Noble ise İngiltere'deki ve küresel
ekonomideki büyüme kaygılarının, inşaat sektöründeki güveni
baskıladığını ve firmaların Haziran ayı sonunda yapılacak referandum
öncesinde temkinli olduklarını belirtti. ABD kanadında ise dün
açıklanan ADP İstihdam Raporu, Nisan ayında beklentilerin oldukça
gerisinde 156 bin kişinin tarım dışı özel sektörlerde işe başladığını
açıkladı. Rapor içeriğinde üretim alında 11 bin kişilik istihdam
azalışı olduğun hizmet alanında ise 166 bin kişilik artış yaşandığını
duyurdu. Üretim alanında yaşanan azalış 13 bin kişilik bölümü ise
imalat üretiminden kaynaklamakta. İnşaat alanında ise 14 bin kişilik
istihdam sağlanmış. Genel olarak imalat üretimde yaşanan azalma ve
toplam istihdam rakamında yaşanan düşüş ABD Dolarında değer kaybı
yarattı. Açıklama sonrasında parite 1.4545 direncini test etti.
GBP/USD paritesi teknik olarak analiz edildiğinde son on gündür
yükseliş kanalı içinde hareket eden paritede, kırılma sonrasında satış
baskısı başladı. Önceki raporlarımızda da belirttiğimiz bu kırılma
sonrasında 1.4470 seviyesinde tutunmaya çalışan paritede bu seviyenin
altına 1.4405 / 1.4355 / 1.4310 seviyelerine test edilmek istenebilir.
Yukarı alanda ise 1.4520 / 1.4545 / 1.4575 direnç seviyeleri olarak
izlenmeye devam edecek.
Dirençler: 1.4520 / 1.4545 / 1.4575
Destekler: 1.4470 / 1.4405 / 1.4355
Siyasi belirsizlik TL'yi negatif ayrıştırıyor
Yurtiçinde yaşanan siyasi belirsizlik TL'nin hızlı bir şekilde
değer kaybetmesine neden oldu. USDTRY kuru dün akşam saatlerinde
2.9763 seviyesine kadar yükseliş gösterdi, şu sıralarda 2.9448
seviyesinde dengelenmeye çalışıyor. Gelen haberler AK Partinin
olağanüstü kongreye gideceği ve Başbakan Davutoğlu'nun aday olmayacağı
yönünde. Yeni başbakan demek yeni bir kabine anlamına geliyor.
Piyasaların belirsizlik içinde olduğu konu yeni kabinede piyasa dostu
olan isimlerin yer bulup bulamayacağı. TL'de oluşan bu siyasi
belirsizlik fiyatlanıyor. Bugün saat 11:00'de AK Parti MYK
toplantısının ardından gelecek açıklamalar önemli olacak. Ancak son
gelişmelerle TL'nin gelişen ülke para birimleri arasında net bir
şekilde negatif ayrıştığını belirtmekte fayda var.
Teknik yorum yapmak böyle günlerde zor olabilir. Ancak bir
süredir izlediğimiz düşüş kanalının kırıldığını görmekteyiz. Bunun
ardından 2.9350 seviyesinde izlediğimiz yatay direncinde geçilerek bu
seviye üzerinde tutunmaya çalıştığı görülüyor. USDTRY kurunun 2.9350
seviyesi üzerine yerleşmesi durumunda ilerleyen süreçte 3
seviyesindeki psikolojik direncine doğru yükselişi devam edebilir.
Buna karşın 2.9350 seviyesinin altına gerilemesi durumunda ise 2.8880
seviyesine doğru gevşemeler görebiliriz.
Destekler: 2,9350-2,8880-2,8450
Dirençler: 2,9770-3-3,0180
Japonya tatilleri pariteyi sakinleşti
USD/JPY paritesi, Japonya'nın iki gündür tatil olmasına bağlı
olarak 106.00 destek seviyesi etrafında fiyatlanmaya devam ediyor.
Cuma gününe kadar kapalı olacak olan Japonya piyasasında Cuma günü
açılışı kritik olacak. Bu süreçte küresel algılarda yaşanan değişim ve
küresel borsalarda yaşanan satıcılı seyir, Japonya borsası açılışında
ve Dolar / Yen paritesinde etkili olabilir. Aynı gün ABD'de
açıklanacak olan tarım dışı istihdam raporu da kritik önem taşıyor.
ABD'de dün açıklanan ADP İstihdam Raporu, Nisan ayında beklentilerin
oldukça gerisinde 156 bin kişinin tarım dışı özel sektörlerde işe
başladığını açıkladı. Rapor içeriğinde üretim alında 11 bin kişilik
istihdam azalışı olduğun hizmet alanında ise 166 bin kişilik artış
yaşandığını duyurdu. Üretim alanında yaşanan azalışın 13 bin kişilik
bölümü ise imalat üretiminden kaynaklamakta. İnşaat alanında ise 14
bin kişilik istihdam sağlanmış. Genel olarak imalat üretimde yaşanan
azalma ve toplam istihdam rakamında yaşanan düşüş ABD Dolarında değer
kaybı yarattı. Sonrasında açıklanan veriler ise olumluydu. ABD'de dış
ticaret açığı Mart ayında %13.9 azalarak 40.4 Milyar Dolar olarak
açıklandı. ABD'de Nisan ayında hizmetler sektörü PMI rakamı
beklentilerin üzerinde 52.8 olarak açıklandı. Aynı dönemde, ISM imalat
dışı endeksi de beklentilerin üzerinde 55.7 olarak gerçekleşti.
USD/JPY paritesi teknik olarak analiz edildiğinde, grafikte yeşil
çizgiyle gösterdiğim geçtiğimiz yıl Haziran ayında başlayan ve bu yıl
Mart ayında kırılan yükseliş trendine geri dönüş hareketini tamamlayan
ve 111.90 bölgesinden geri çekilen paritenin 106.80 ara desteğini
baskı altına aldığı görülmekte. Yükseliş trendi içinde yapılan
Fibonacci hesaplamasına göre 61,8'lik dilime denk gelen 106.00 bölgesi
ilk ana destek seviyesi olarak takip edilebilir. Geçmiş fiyat
hareketleri incelendiğinde ise 105.20 seviyesi bir sonraki kritik
bölge olarak görülmekte.
Dirençler: 106.80 / 108.00 / 109.80
Destekler: 106.00 / 105.20 / 103.70"
******
Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeler yatırım
danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti,
aracı kurumlar, portföy yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen
bankalar ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı
sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve
tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların kişisel görüşlerine
dayanmaktadır. Bu görüşler mali durumunuz ile risk getiri
tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer
alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize
uygun sonuçlar doğurmayabilir.
*******
Foreks Haber Merkezi (
[email protected] )
http://www.foreks.com
http://twitter.com/ForeksTurkey